تجارت گزینه های دودویی در ایران

اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟

شما برای این که یک معامله گر موفق در بازار سرمایه باشید، نیاز به نظم ذهنی و فکری و البته شناخت مناسب از خودتان دارید. تعجب نکنید، بسیاری از ما خودمان و نحوه تصمیم گیری هایمان و اقدام به برخی اعمال را نمی دانیم و نمی شناسیم!
خوشبختانه در علم اقتصاد، طی سال های اخیر، شاخه ای به نام «اقتصاد رفتاری» ایجاد شده که بسیار هم مورد توجه قرار گرفته و کارش همین است که خطاها، سوگیری ها و انحرافات (biases) ذهنی انسان را شناسایی و انواع آن را تبیین کند. حرف اصلی اقتصاد رفتاری این است که ذهن انسان به دلایل مختلف و در شرایط گوناگون، منطقی و عقلایی رفتار نمی کند؛ مثلا گاهی تصمیمات کاملا اشتباه می گیرد یا این که سود کمتر را بر سود بیشتر ترجیح می دهد! این دیدگاه در تقابل اصلی با فروش کلاسیک اقتصادی است که انسان را موجودی منطقی و عقلایی در نظر می گیرد که همیشه گزینه هایی با بیشترین منفعت را انتخاب می کند اما همه می دانیم که محدودیت های ذهنی و رفتاری ما و حتی شخصیت و هویت (identity) افراد متفاوت است و همه این ها بر رفتار و به ویژه تصمیم های مالی افراد تاثیرگذار است.
چند لحظه برای خودشناسی!
در مجموعه آموزشی جدید صفحه سرمایه گذاری که با عنوان مهارت های رفتاری سرمایه گذاری ارائه خواهد شد، بعد از این تلاش خواهیم کرد، درباره این سوگیری های زیان آور ذهنمان صحبت کنیم. اگر این یافته های علمی و تجربیات معامله گران بازار را در این جا فرانگیریم، باید به قیمت از دست دادن سرمایه و زمان آن ها را بیاموزیم. شما باید خودتان را بشناسید! بدانید که چقدر تحمل ریسک و ضرر دارید؟ سیستم معاملاتی مناسب برای شخصیت تان کدام است؟ بازه زمانی چطور؛ بلندمدت سرمایه گذاری کنید یا کوتاه مدت؟ ذهنتان چه ویژگی هایی دارد و این ویژگی ها چطور ممکن است شما را با زیان مواجه کند؟ در این ستون درباره این ویژگی ها صحبت خواهیم کرد. البته طبیعتا شناخت شخصیت و سوگیری های رفتاری خودتان با خودتان است؛ ما در این جا سوگیری های عمومی را که اکثر افراد در معاملات خود از آن رنج می برند مطرح خواهیم کرد. البته این موضوعات منحصر به بازار سرمایه نیست و ممکن است در خرید و فروش ها، سرمایه گذاری در مسکن یا دلار و. هم رخ دهد. مثالی که در ادامه می آید و سرآغاز ستون مهارت های رفتاری است، می تواند موضوع را برایتان شفاف تر کند.
زیان های "زیان گریزی"
ما یا بهتر بگویم ذهن ما به طور طبیعی زیان گریز است. البته این ویژگی مثبتی است اما بسیاری اوقات به یک سوگیری یا انحراف خطرناک منجر می شود. اجازه بدهید مثالی بزنم. فرض کنید سهامی را خریده اید که بعد از مدت کوتاهی با کاهش قیمت مواجه شده و شما را متضرر کرده است. قبول این واقعیت که من تصمیم اشتباه گرفتم و ضرر کردم برای ذهن سخت است بنابراین از فروش سهم اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ با ضرر خودداری می کنیم. ممکن است روند نزولی برای مدت ها ادامه یابد اما ذهن لجوج و زیان گریز ما حاضر به فروش نمی شود و منتظر می ماند تا سهم دوباره رشد کند و بدون ضرر از سهم خارج شود.
ترجیح 10 درصد سود به 30 درصد!
گاهی اوقات، این پدیده در حالی رخ می دهد که بررسی ها هم نشان دهنده رشد سهم نیست و البته در طرف مقابل گزینه هایی وجود دارد که احتمال بازدهی مثبت آن ها در آینده بسیار بالاست. مثلا شما می توانید با 10 درصد ضرر از سهمی خارج شوید و پول خود را نقد و در سهمی سرمایه گذاری کنید که طبق بررسی ها، بازدهی 30 درصدی خواهد داشت. اما برای ذهن زیان گریز خلاصی از آن 10 درصد منفی، ارزشمندتر از به دست آوردن 30 درصد مثبت است. بنابراین باز هم ذهن ما حاضر به فروش نمی شود تا سهم رشد کند و از شر ضرر خلاص شویم. این در حالی است که حتی اگر سهم رشد کند و به قیمت خرید برسد ما در نهایت 10 درصد سود کرده ایم اما اگر در همان زمان در گزینه دیگری سرمایه گذاری می کردیم، 30 درصد سود عایدمان می شد.
چگونه از این سوگیری مخرب بگریزیم؟
این خاصیت ذهن را با ویژگی هایی چون زیان گریزی (loss aversion) و همچنین پشیمان گریزی (Regret aversion) توضیح می دهند. البته پشیمان گریزی ابعاد دیگری هم دارد که در آینده تشریح خواهد شد. این پدیده گاهی اوقات در زندگی روزمره مثل تصمیم به سرمایه گذاری در یک موسسه یا خرید مسکن یا خودرو هم مشکل ساز می شود. البته این موضوع در افراد مختلف، وابسته به نوع شخصیت، جنس، سن و میزان تجربه، شدت و ضعف دارد اما به طور کلی، کسانی که نظم ذهنی و استراتژی زمانی و معاملاتی ندارند، بیش از همه از این سوگیری های ذهن رنج خواهند برد. باید توجه کرد که شرایط نامطمئن در بازار بستری را فراهم می کند که ذهن را مهیای این سوگیری می کند، چرا که شما درباره هیچ چیز اطمینان (یقین 100 درصد) ندارید و در این شرایط پایه های تصمیم گیری عقلایی سست و به ذهن فرصت داده می شود انحراف ها یا همان بایاس های ذاتی خود را آشکار کند.
برای کاستن از آثار این عادت رفتاری، اولا باید حدضرر را تعیین کنیم؛ یعنی بعد از کاهش سهم به قیمتی که زمان خرید مشخص کرده ایم، حتما آن را بفروشیم، ثانیا نظم ذهنی و برنامه معاملاتی مشخص داشته باشیم ، ثالثا تلاش کنیم خودمان و ذهنمان را بیشتر بشناسیم و رابعا یاد بگیریم که در شرایط نبود اطمینان، بر اساس بهترین احتمالات، تصمیمات قاطع بگیریم.

اعتبار معاملاتی بورس

بازار بورس یکی از بازاهایی است که می توان در آن به سود مناسبی رسید. این روزها بحث این بازار به دلیل اتفاقاتی که در آن می افتد بسیار داغ شده است و همه جا صحبت آن است. حاشیه هایی که برای بازار بورس ایجاد شده است باعث شده تا همه درباره آن صحبت کنند. آموزش در بورس چیز مهمی است و در این مقاله سعی شده است تا چیزی به نام اعتبار معاملاتی بورس توضیح داده شود. شما می توانید با این مقاله به خوبی درک کنید که منظور از اعتبار معاملاتی در بورس چیست.

بورس چیست و چگونه کار می کند؟

قبل از آن که به سراغ اعتبار معاملاتی بورس برویم شما باید با بعضی تعاریف آشنا شوید. بورس بازاری است که در آن اوراق بهادار خرید و فروش می شود. یکی از مهم ترین چیزهایی که در بورس معامله می شود سهام شرکت ها می باشد.

شرکت ها از طریق ارائه سهام خود سعی می کنند تا نقدینگی و سرمایه مردم را به سمت خود جذب کنند و از این طریق به سمت اهداف مالی خود حرکت کنند.

سهام یک شرکت، جزء دارایی های یک شرکت است. شما با داشتن یک سهم مالک بخش بسیار کوچکی از آن خواهید بود.

برای روشن شدن قضیه اجازه دهید یک مثال بزنیم. فرض کنید یک شرکت وجود دارد که ارزش آن 100 میلیارد تومان است. اگر این شرکت را به 10 میلیون بخش مساوی تقسیم کنید، آن گاه هر بخش از این شرکت 10 هزار تومان قیمت خواهد داشت. به هر کدام از این بخش ها یک سهم گفته می شود. یعنی این شرکت در بورس می تواند با سرمایه خود، 10 میلیون سهم 10 هزارتومانی عرضه کند.

سرمایه گذاری در بورس فرصتی عالی و ویژه برای همه کسانی است که دنبال سود بیشتر مالی هستند. افرادی که شجاعت ریسک کردن دارند و در عین حال صبور و آگاه هستند به راحتی می توانند در بورس سرمایه خود را در بورس افزایش دهند و به سود خوبی دست یابند.

کارگزاری در بورس

کارهای خرید و فروش در بورس از طریق کارگزاری ها انجام می شود. . در واقع کارگزاری واسطه بین شرکت ها و سهامداران می باشد. افراد از طریق کارگزاری ها سهام مورد نظر یک شرکت را می خرند و یا این که سهامی را می فروشند. کارگزاری به ازای خدماتی که انجام می دهد کارمزد دریافت می کند و بخش بسیار اندکی از پول هر معامله را برای خود برمی دارد.

کارگزاری های زیادی در سطح کشور وجود دارند که هر کدام از آنها سعی در خدمت رسانی می کنند. این کارگزاری ها همواره در حال رقابت با یکدیگر برای جذب سهامداران هستند چون هر چقدر که آنها معامله بیشتری انجام دهند،سود بیشتری هم خواهند برد.

کارگزاری با کارمزدی که دریافت می کند معاملات افراد را انجام می دهد و برای همین انتخاب یک کارگزاری خوب در بورس اهمیت زیادی دارد. کیفیت خدمات کارگزاری ها با هم تفاوت می کند. عده ای از کارگزاری ها در خدمت رسانی به مشتریان خود واقعا عالی عمل می کنند و عده ای از کارگزاری ها هم دارای کیفیت پایین تری هستند.

انتخاب یک کارگزاری خوب می تواند باعث جلو افتادن شما در بازار مالی بورس شود. حتما به سابقه یک کارگزاری، میزان کارمزد، سرعت کارگزاری و خدمت رسانی آن توجه کنید تا بتوانید بهترین گزینه را برای خود انتخاب کنید.

کارگزاری خوب باید همواره نسبت به سوالات شما جوابگو باشد، معاملات شما را به سرعت و با دقت انجام دهد، پول شما را به سرعت به بانک منتقل کند و اپلیکشن های ترید مناسبی را در اختیار شما قرار دهد. در کنار این ها یک کارگزاری خوب همواره سعی می کند تا به خوبی شما را آموزش دهد و هم چنین اطلاع رسانی های دقیق و سریعی داشته اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ باشد.

اعتبار معاملاتی بورس چیست؟

در بورس همه دوست دارند سرمایه بیشتری در اختیار داشته باشند تا با استفاده از آن بتوانند سود بیشتری کسب کنند. این خواسته بسیار عاقلانه منطقی است چون برای مثال اگر شما با 100 میلیون بتوانید در چند ماه 20 میلیون سود در بورس بدست آورید با 200 میلیون 60 میلیون سود خواهید کرد.

سوال اینجاست که آیا ما می‌ توانیم برای خرید و فروش سهام، از کارگزاری خود اعتبار بگیریم؟ باید گفت که می توانیم. اعتبار معاملاتی به سرمایه ‌ای گفته می‌شود که کارگزاران به طور موقت در دست سرمایه ‌گذاران و سهامداران قرار می ‌دهند. این اعتبار به افراد داده می شود تا آنها به خرید و فروش دست یابند و سود بیشتری را نصیب خود کنند. کارگزاری با این کار هم سود بیشتری را نصیب خود می کند و هم به سرمایه گذار فرصت خوبی می دهد تا به سود مناسبی برسد. کارگزاری ها همواره سعی می کنند تا سرمایه گذاران بیشتری را به سود خود جذب کنند و برای همین است که خدمات گوناگونی را ارائه دهند و یکی از این خدمات، دادن اعتبار معاملاتی یا همان قرض است.

این اصطلاح در کارگزاری های خارجی نیز وجود دارد و با نام Margin Trading شناخته می‌شود که البته در ایران دارای قوانین و شرایط متفاوتی با کشورهای خارجی است.

شرایط دریافت اعتبار معاملاتی بورس

دریافت اعتبار معاملاتی برای اشخاصی مناسب است که مهارت خوبی در معامله ‌گری و سرمایه گذاری در بورس داشته باشند و ریسک های این بازار پرنوسان را به خوبی بشناسند. تعدادی از این ریسک ‌ها عبارتند از:

۱ ریسک افزایش احتمال ضرر

هر چقدر که اعتبار معاملاتی می‌تواند باعث کسب سود بیشتر شود در صورت ضرر کردن هم این مقدار زیان بیشتر خواهد بود. به عبارت دیگر اعتبار معاملاتی هم احتمال افزایش سود و هم احتمال افزایش زیان را بالا می برد. شما با یک ضرر 10 درصدی به ازای 10 میلیون ، یک میلیون ضرر خواهید کرد و به ازای 50 میلیون، 5 میلیون ضرر خواهید کرد.

۲ ریسک نیاز به نقدینگی

زمانی که شخص به هر دلیلی نتواند اعتبار معاملاتی خود را تسویه کند، کارگزار مجبور می شود تا برای بدست آوردن نقدینگی خود، سهام فریز شده فرد را بفروشد. بنابراین شخص در هنگام دریافت اعتبار معاملاتی باید همه چیز را به خوبی بسنجد.

۳ ریسک عدم پوشش هزینه

ممکن است سرمایه‌گذار نتواند بازدهی موردانتظار خود را بدست آورد و حتی نیاز باشد در زمان تسویه حساب، مبلغی نیز به حساب اضافه کند.

توصیه‌های مهم در هنگام دریافت اعتبار معاملاتی بورس

قبل از استفاده از اعتبار معاملاتی این نکات را در نظر بگیرید:

1.شما باید برای این سرمایه گذاری که انجام می دهید به خوبی اوضاع را رصد کنید و مدام پیگیر سهام خود باشید. شما باید ببینید که در بورس چه خبر است تا بهترین معاملات را انجام دهید و بیشترین سود را برای خود به ارمغان آورید. شما باید به خوبی پیگیر اخبار اقتصادی باشید تا بهترین واکنش ها و تصمیم ها را نشان دهید.

2.بدترین حالت ممکن را در نظر بگیرید و ببینید آیا برای آن آماده هستید؟ فرض کنید اعتبار معاملاتی را دریافت کرده اید و حالا بیشترین ضرر را کرده اید. شرایط شما چگونه است؟ همه چیز را به خوبی بسنجید و بعد اقدام کنید.

3.واقع بین باشید و برای هر اتفاقی آماده باشید. بازار بورس بالا و پایین دارد و گاهی اوقات موجب ضرر و گاهی اوقات موجب سود می شود. رفتار دو ماه اخیر بازار بورس را ببینید تا متوجه شوید که همه نوع اتفاقی در آن ممکن است بیفتد. شما باید همه احتمالات را در نظر بگیرید.

نتیجه‌گیری

اعتبار معاملاتی در واقع به معنی قرض گرفتن سرمایه از کارگزاری جهت انجام معاملات سهام در بورس است. این سرمایه یا اعتبار هم خوب است و هم خطرناک چون هم احتمال افزایش سود و هم احتمال افزایش زیان را بالا می برد.

اعتبار معاملاتی برای افرادی که در بورس به شکل حرفه ای عمل می کنند و دارای استراتژی های خوب معاملاتی هستند و قدرت تحلیل دارند بسیار مناسب می باشد. این گونه افراد می توانند از این امکانی که توسط کارگزاری ارائه می شود به خوبی استفاده کنند و به سود مالی خوبی دست یابند.

اعتبار معاملاتی بورس اما برای افرادی که نمی توانند به خوبی معاملات خود در بورس را مدیریت کنند خطرناک می باشد و این گونه افراد بهتر است از گرفتن اعتبار صرف نظر کنند چون احتمال ضررشان بالا می باشد.

سهمیران

سهمیران به عنوان نماینده کارگزاری حافظ سالهاست که در حال فعالیت در زمینه بورس می باشد. این مجموعه در زمینه آموزش و تحلیل مسائل بورس بسیار تبحر دارد. کارگزاری حافظ یکی از بهترین کارگزاری هایی است که یک سرمایه گذار می تواند برای خود پیدا کند و از خدمات آن بهره مند شود.

کارگزاری حافظ به سرمایه گذاران و مشتریان خود اعتبار معاملاتی بسیار خوبی می دهد و سعی می کند تا بهترین شرایط سرمایه گذاری را برای اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ سهامداران خود فراهم کند. گرفتن اعتبار معاملاتی در کارگزاری از سهمیران که شعبه کارگزاری حافظ است، بسیار راحت و سریع است.

علاوه بر دادن اعتبار معاملاتی، کارگزاری حافظ خدمات بسیار مناسب دیگری را هم ارائه می دهد که هر کدام می تواند برای یک سهامدار مزیت باشد. سرعت بالای این کارگزاری، پشتیبانی و پلتفرم مناسب آن باعث شده است که سهامدارن بسیار از آن راضی باشند. کارگزاری حافظ همواره جزء بهترین کارگزاری های کشور بوده است و بهترین خدمات را ارائه کرده است.

سیستم معاملاتی خود را بشناسیم

در این مقاله، می خواهیم شناخت سیستم را از نظر مدیریت سرمایه بررسی کنیم. این مهم انجام نمی‌گیرد مگر با دانستن اینکه سیستم‌مـان چـه میـزان احتمال برد داشته و از طرف دیگر، مقدار بیشترین زیان‌های متوالی چقـدر است.

uWR73Owt7M61z1c8RhGfMsN2NnzAgAjRXhktNaRn.jpg

برای شناخت سیستم و آشنایی با آن، برای اینکه در بلندمدت توقعات خود را با آن همگام ساخته و اتفاقات جدید ما را بهت زده و هیجان زده نکننـد، فقط به همین دو فاکتور اکتفا می کنیم، زیرا مهم ترین فاکتورهای مدیریت سرمایه در روانشناسی معامله‌گر، میزان معاملات برنده و از طرف دیگر، میزان بیشترین افت سرمایه است. پس برای بررسی سیستم خـود و شناخت آن به سابقه معاملاتی، بک تست قابـل اتـکـا از نظـر مـدت زمـان و تعـداد معاملات نیاز داریم. بدیهی است که تعداد معاملات نباید خیلی کم بوده و این سابقه معامله نباید مختص زمـان خاصی باشـد تـا بتـوانیم به آن اتکا کنیم و مطمئن باشیم که رفتار سیستم را در جایگاه های مختلـف بـازار و در رفتارها و سیکلهای مختلف بررسی کرده ایم . شاید برایتـان سـوال پیش بیایـد کـه چـرا شناخت سیستم از نظر مدیریت سرمایه امری الزامی است و در بلندمدت به ما و به اجرای سیستم کمک زیادی می کند؟

در این مورد، باید گفت همواره در زمـانی که به اجرای یک سیستم معاملاتی می اندیشیم، این فرض اولیه را پذیرفته‌ایم که معامله‌گر در موقعیت روحی متعادلی قرار دارد، به دور از هیجانات بوده و قـوانین سیستم خود را اجرا می کند. این مهم انجام نمی گیرد مگر اینکه رفتار سیستم را بررسی کرده باشیم. به طور مثال فرض کنید با سیسـتم معاملاتی‌ای به معامله می پردازید که احتمال برد بالایی دارد؛ اما میزان ریسک به بازده آن کم است. با دانستن این موضوع، در هر معامله‌ای انتظار سودهای بسیار زیادی را ندارید و این مساله کمک می کند که با فرض اینکـه ایـن خصوصیت سیسـتم خـود را درک کرده اید، توقع بی جا از سیستم خـود نداشته و معاملات هیجانی و خـارج از اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ سیستم خود انجام ندهید. ازطرف دیگر، از پیش با این موضوع کنار آمده‌اید و اگر این سیستم با روحیاتتان مطابقت نداشته باشد، از آن پیروی نمی کنیـد، به جای اینکه مدتی با آن با پول واقعی معامله کنید و پس از زیان کردن، متوجه شوید که این سیستم با روحیاتتان همخوانی ندارد.

حال به بررسی حالت دیگر می پردازیم سیستمی را فرض کنیم که احتمال برد بالایی ندارد؛ امـا میـزان ریسک و بازده زیادی دارد. با دانستن این موضوع، توقع داریم که در بیشتر معاملات متزیان باشیم؛ اما در معاملات سودده سودهای عظیمی کسب کنیم. بدیهی است که احتمال دارد روزهای زیادی حساب ما منفی باشد و در زیان باشیم. با دانستن این موضوع که این خصوصیات سیستم ما است، در صورت وقـوع آن، هـراس به خود راه نمی دهیم و هیجان زده نمی شویم و مهمتر از همه، در آرامش کامل به دلیل اینکه این اتفاقات پیشتر در گذشته سیستم رخ داده و پیش بینـی شـده است و نسبت به آنها ادراک کامل داریم، به معاملات ادامه میدهیم؛ به راحتی از قوانین سیستم پیروی می کنیم؛ به دلیل زیان‌های اخیر، در ذهن خـود سیستم را محاکمه نمی کنیم و اعتمادمان را از دست نمیدهیم .

اهمیت بررسی رفتار سیستم

در بازارهای مالی و علوم مرتبط با سرمایه گذاری، مـدیریت سرمایه همـواره نزدیک ترین ارتباط را با روانشناسی معاملـه‌گـر و احساسات او دارد؛ بنابراین بررسی سیستم و شناخت آن از نظر مدیریت سرمایه، کمک بـه سـزایی در رونـد اجرایی کردن آن به معامله گر می کند. سیستم معاملاتی‌تان در بازار مـالی بهتـرین دوست شما محسوب می شود. به طور طبیعی، در هر رابطـه دوسـتانه‌ای شـرط اول اعتماد است و در بازار، با توجه به افت و خیزهایی که منتظـر شـما و سـرمایه تـان هستند، چگونه می توانید به بهترین دوسـت خـود در بازار، اعتماد کنید؟ آیا راهی جز بررسی گذشته آن و رفتار آن در سوددهی و زیان دادن وجود دارد؟ هرگز.

5EOH1YvZ2L4qtNEW9tsx16hAgHdy4eTfm4cCUH5U.jpg

تنها راهی که میتوان تضمین کرد که با سیستم خود آشنایید، آن را درک می کنید و در صورت وقوع هر اتفاقی، بـه آن اعتماد می کنید، بررسی رفتار گذشته آن است. البته نه به آن سادگی که فقط سودده بوده یا زیان زده بلکه مسیر سوددهی برای ما مهم تر است؛ زیرا در واقع، زمانی که سیستم یک یا دو یا چند زیان متوالی را به شـما تحمیـل کـنـد، خیلی مهم است که پس از آن، چگونه با سیستم برخورد می کنید؛ آیا اجازه جبـران بـه آن می دهید و با پیگیری و اجرای قوانین تعیین شده، اجازه می دهید که سیستم مجموع معاملات خود را سودده کند؟

سیستم با احتمال برد بالا

در این قسمت قصد داریم که سیستم معاملاتی را از نظر احتمال برد بررسی کنیم و ببینیم سیستم معاملاتی که احتمـال بـرد بـالایی دارد یا احتمـال بـرد چندانی ندارد؛ اما می دانیم که سودده است، در آینده از آن چه انتظاری باید داشته باشیم و توقعات خود را در مورد سوددهی و افت و خیزهای سرمایه با آن تطبیق دهیم.

در مرحله اول، باید توجه داشت که اگر سیستم معاملاتی احتمـال بـرد بـالایی دارد، در بیشتر معاملات برنده خواهیم بود. مهم ترین خطری که معاملـه گـر با این سیستم را تهدید می کند ، امکان ایجاد حس اعتماد به نفس بیش ازحد در معامله گر است که باعث شود معاملات خارج از سیستم انجام دهد یا ریسک خود را زیاد کند؛ یعنی بیش از آن چیزی تعیین کند که در سیستم خود تعریف کرده است . ازطرف دیگر، امکان دارد کـه بـه علـت سـودهـای متـوالی ناخودآگاه حس اطمینان کامل بـه معاملـه گـر را بدهـد؛ یعنـی معاملـه گـر تصور می کند که این سیستم همه جا و در همه موقعیت هـا درست کار خواهـد کـرد، در صورتی که می دانیم هیچ سیستمی را نمی توان یافت که احتمال برد صددرصـد داشته باشد. خطر احتمالی در این مورد، موضوع فراموش کردن امکان زیان کردن است . به این صورت که با وقوع یک یا دو زیان پس از سـودهـای متـوالی ، امکـان دارد معامله گر ناخودآگاه اعتماد خود را به سیستم از دست بدهد ؛ زیرا به اشتباه به این باور رسیده بوده که همیشه، سود خواهد کرد، ولی سودهای کم.

سیستم با ریسک به بازده بالا

مورد بعدی، سیستمهایی هستند که نسبت ریسک به بازده بالایی دارنـد؛ امـا همان طور که پیشتر گفته شد، از آنجاکه نمـی تـوان سیستمی را یافـت کـه هـم ریسک به بازده بالایی داشته باشد و هم احتمال برد؛ پس، در سیستم هـایی که دارای ریسک به بازده زیادی هستند، به طورکلی بیشتر انتظار داریم که احتمـال برد ما زیاد نباشد؛ به طور مثال کمتر از ۵۰ تا ۵۵ باشـد. بنابراین، در سیستم هایی که این خصوصیات را دارند، انتظار زیان‌های متوالی را داریم. باید به یاد داشته باشیم که روزهای زیان‌ده و حتی شاید هفتـه‌هـای منفی را در پیش خواهیم داشت. پس در صورت وقوع آن، باز هم بـه قـوانین سیستم پایبنـد می مانیم؛ زیرا از پیش خود را آماده کرده‌ایم و به سیستم و سوددهی آن، اگر پیشتر اثبات شده باشد، شک نمی کنیم.

سیستم‌های اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ تحلیلی

فرایند معامله کردن از چند بخش تشکیل شده است که دو بخش اصلی آن تحلیل و معاملـه اسـت. در ابتـدا، تحلیلگر با استفاده از روش‌ها و ابزارهای خاص خود موقعیت را شناسایی کرده و جهت را نیز تعیین می کند. در قدم بعـد، معاملـه‌گـر باید نقطـه ورود بهینه و تکنیک‌های خروج و ورود خود را بررسی کند؛ سپس به معاملـه بپـردازد. البته معامله گر و تحلیل‌گر می تواند در آن واحد یک شخص باشد؛ اما باید توجـه داشـت که در این حالت، یک شخص دو وظیفه به طور کامل مجزا را به دوش می کشد. سیستم‌های تحلیلی، سیستم‌هایی هستند که بخش تحلیل کننده قوی تری دارند؛ یعنی سعی می کنند با بررسی فاکتورهای بیشتر و بررسـی بـازار از جنبـه هـای مختلف، احتمال درست بودن تحلیل خـود و حرکـت‌هـایی را که پیش بینی می کنند، بالا ببرند. بدیهی است که در این سیستم‌ها، توقع احتمـال بـرد بـالا را داریم. نمی‌توان انتظار داشت که سیستم‌های تحلیلی قوی، میزان ریسک و بازده زیادی را به ما بدهند. از معـروف تـرین سیسـتم‌هـای تحلیلـی بـه اثبات رسیده می توان الیوت به سبک ماینر، پرایس اکشن بـه سـبک البـروكس و سیسـتم هـای این‌چنینی را نام برد.

lwx844vHCduacznGDzzsVRfCfXdjyf0DjNzjPbgC.jpg

سیستم‌های معامله محور

سیستم های معامله محور، سیستم‌هایی هستند که در بخش تحلیـل و تعیین موقعیت زیاد عمیق نمی‌شوند و اعتقاد دارند که با داشتن بهانه‌ای، بایـد در بـازار وارد شد و نکته مهم در سودآوری تکنیک‌های ورود و خروج است. این سیستم‌ها به طور معمول احتمال برد خیلی زیادی ندارد؛ پس انتظار داریم که با یک احتمال برد متعادل و یک ریسک به بازده متعادل یا زیاد، سودآوری را برایمان به ارمغان آورند. البتـه، تفكـر صـاحبان سبک چنین سیسـتم هـایی را بـه سـادگی نمی توان زیر سوال برد و طبق چیزهایی که در سال‌های اخیر دیـده شـده اسـت، افرادی هم با پیروی از سیسـتم‌هـای تحلیلی و هـم بـا پیروی از سیسـتم‌هـای معامله محوری، توانسته‌اند به سوددهی برسند. نکته مهم بعدی این است که هـم در سیستم‌های تحلیلی و هم در سیستم‌های معامله محور، هر دو بخش تحلیل و معامله وجود دارد؛ فقط میزان عمـق هر یک و میـزان بهـره منـدی از هر یک متفاوت است.

نمونه قرارداد قرض پول چیست و ویژگی‌های قرارداد قرض بین دو نفر و بیشتر!

قرارداد قرض پول

کلمه قرض یا قرض گرفتن عبارت شناخته شده‌ای است که در میان عموم مردم بسیار مورد استفاده قرار می‌گیرد. با اینکه به طور معمول و روزانه در روابط میان مردم انواع مختلفی از قرارداد قرض انجام می‌شود، شاید کمتر اشخاصی باشند که این قرارداد را از جنبه قانونی و حقوقی بشناسند. نمونه قرارداد قرض پول یکی از انواع قرارداد قرض است.

احتمالا بارها برایتان پیش آمده است که مبلغی را از شخصی بگیرید یا اینکه میزان مشخصی از پول را به دوست یا آشنا بدهید. این قبیل معاملات با موضوع مال، کالا، وجه نقد و یا موارد دیگر، در قالب قراردادها و عقود متفاوت تنظیم می‌شوند. به غیر از عقودی مانند بیع، عقدهای دیگری نیز هستند که در ظاهر شباهت بسیاری با یکدیگر دارند. عقود قرض، ودیعه، عاریه و امانت از جمله قراردادهایی هستند که گاهی با هم اشتباه گرفته می‌شوند یا اینکه به اشتباه به جای یکدیگر مورد استفاده قرار می‌گیرند.

دلیل این شباهت و اشتباه در اینگونه قراردادها این است که در تمام این عقود مالی میان دو شخص حقیقی منتقل می‌شود. برای استفاده صحیح از این عقود، لازم است که از ماهیت هر کدام به دقت اطلاع داشته باشیم و بدانیم که علم حقوق و به خصوص قانون مدنی چه قواعد و احکامی برای آن‌ها در نظر گرفته است. آشنایی به این موارد موجب می‌شود که در شرایط لازم به درستی قرارداد مورد نیازتان را انتخاب کنید و آگاه باشید که به موجب هر قرارداد، چه وظایف و مسئولیت‌هایی به عهده شما خواهد بود.

تعریف و ماهیت قرارداد قرضی و تفاوت آن با سایر عقود مشابه

در این بخش از مقاله، درباره قرارداد قرض صحبت توضیح می‌دهیم و عقود مشابه با آن را معرفی می‌کنیم. با مطالعه ادامه مطلب می‌توانید از تفاوت این قراردادها مطلع شوید و قرارداد مورد نیاز خود را انتخاب کنید.

عقد امانت پول یا ودیعه

عقد قرض، عاریه ،امانت و ودیعه از عقودی هستن که قانون مدنی به آن‌ها اشاره کرده است. هر کدام از این عقود ماهیت متفاوتی از دیگری دارد. برای مثال اگر یک شخص حقیقی مقدار مشخصی پول را به شخص حقیقی دیگر بسپارد و تاکید کند که این مبلغ نزد او امانت است ،شخص دوم دیگر اجازه نخواهد داشت که از مبلغ سپرده شده استفاده کند. زیرا که در عقد امانت، اجازه استفاده به شخص داده نمی‌شود. بنابر این، قراردادی که منعقد می‌شود قرارداد قرض بین دو نفر نیست، بلکه از قرارداد امانت یا ودیعه استفاده شود. ودیعه، نام دیگر قرارداد امانت است.

عقد عاریه

با توضیح این مساله که عقد قرض یک قرارداد تملیکی است، می‌توانیم عقد عاریه را بهتر تعریف کنیم. در نمونه قرارداد قرض بین اشخاص حقیقی ، مال یا پولی که قرض داده می‌شود در مالکیت قرض گیرنده خواهد بود. در صورتی که در نوع دیگری از این معاملات، مالکیت به قرض گیرنده منتقل نمی‌شود. برای مثال در نمونه قرارداد پول قرض دادن ، مالکیت پول قرضی به شخصی که پول را قرض گرفته است، منتقل می‌شود. یعنی شخص می‌تواند به هر طریقی که تمایل دارد مبلغ قرضی را استفاده کند.

شرایطی را تصور کنید که مالی برای استفاده در اختیار یک شخص قرار می‌گیرد ولی مالکیت آن منتقل نمی‌شود. مثال بسیار ساده و ابتدایی آن، زمانی است که والدین شما ابزار یا وسایل جزئی را برای استفاده به همسایه می‌سپردند و همسایه بعد از استفاده از ابزار، آن را به شما برمی‌گرداند. برای مثال اگر شما خودرو خود را جهت استفاده چند روزه به شخصی بسپارید، عمل انجام شده قرارداد قرضی نیست. زیرا که به واسطه این قرارداد، مالکیت ابزار یا ماشین در اختیار شخص دوم قرار نمی‌گیرد. بنابر این فقط می‌تواند در راستای کارایی آن مورد استفاده قرار بگیرد و در نهایت باید به مالک اصلی برگردانده شود. این نوع از قرارداد را عقد عاریه می‌نامند.

نمونه قرارداد قرض پول

تا به اینجا درباره عقود عاریه و ودیعه یا همان امانت توضیح دادیم و سعی کردیم که تفاوت‌های آن‌ها را نیز بیان کنیم. نمونه قرارداد قرض دادن پول ، براساس قانون مدنی تنظیم می‌شود. در نمونه قرارداد برای پول قرض دادن یا برای قرض دادن اموال دیگر، مالکیت مال قرضی در اختیار شخص قرار می‌گیرد. از متداول‌ ترین نوع نمونه قرارداد قرض بین اشخاص حقیقی ، نمونه قرارداد قرض گرفتن پول است.

براساس این قرارداد، قرض گیرنده مبلغ مشخصی را دریافت می‌کند و ضمانت می‌دهد که در زمان مشخص مبلغ قرض گرفته شده را برگرداند. محدودتی برای نحوه استفاده از مال قرض گرفته شده وجود ندارد، اما شرط اصلی این است که مال قرض، به همان طریق که اخذ شده است، برگردانده شود.

قرارداد برای قرض دادن پول در قانون مدنی

ماده 648 قانون مدنی درباره عقد قرض صحبت کرده است و آن را تعریف می‌کند. این عقد زمانی استفاده می‌شود که شخصی برای برطرف کردن نیاز خود مالی را قرض کند. در این قرارداد، مالکیت مال یا پول منتقل می‌شود و شرط اصلی این است که شخص در زمان مشخص شده‌ای مال قرض گرفته را برگرداند. به این عمل رد مال قرضی می‌گویند. ماده 648 تا 653 قانون مدنی به تفصیل درباره شرایط تنظیم نمونه قرارداد قرض پول و سایر قراردادهای قرض توضیح داده است. بنابراین، لازم است که برای تنظیم این قرارداد، به مواد و احکام قانون مدنی توجه شود.

ویژگی‌های عقد قرض در قرارداد قرض پول

  1. عقد قرض در فرم قرارداد قرض دادن پول از جمله عقود تملیکی است. قانون مدنی می‌گوید زمانی که مالی مانند پول به شخصی قرض داده می‌شود، آن میزان وجه نقد در مالکیت شخص است. با توجه به ماده 30 قانون مدنی نیز هر گونه دخل و تصرف در مال قرض گرفته شده، ایرادی ندارد. ماده 30 می‌گوید شما می‌توانید نسبت به مال خود هرگونه تصرفی داشته باشید. پول قرضی هم جزء مال شما محسوب خواهد شد.
  2. عقد قرض در نمونه متن قرارداد قرض دادن پول ، در گروه عقود رضایی قرار می‌گیرد. عقود رضایی به عقودی گفته می‌شود که برای استفاده از آن‌ها نیازی به تشریفاتی مانند رسمی کردن قرارداد یا قبض و اقباض نیست. به موجب ایجاب و قبول این عقد برقرار می‌شود.
  3. عقد قرض در نمونه قرارداد قرض پول ، یک قرارداد به معاوضه است. یعنی شخص قرض گیرنده باید مثل مال یا قیمت آن را برگرداند. در نمونه متن قرارداد قرض پول ، شخص قرض گیرنده باید دقیقا مبلغی که قرض گرفته است را برگرداند.
  4. نمونه قرارداد قرض پول ، یک قرارداد لازم است. شخصی که می‌پذیرد مبلغی را قرض دهد نمی‌تواند یک جانبه قرارداد را فسخ کند. هر دو طرف قرارداد باید به عقد قرض متعهد باشند.

ایجاب و قبول در نمونه قرارداد قرض پول

یکی از ویژگی‌های قرارداد قرض پول این است که برای برقراری آن، تنها نیاز به ایجاد و قبول است. به عبارت ساده‌تر اگر شخصی بگوید مبلغی پول قرض دادم و طرف مقابل نیز بگوید که قبول کردم قرارداد منعقد می‌شود و نیاز به انجام کار دیگری نیست. براساس تعریفی که قانون مدنی از قرارداد ارائه داده است، قرارداد به صورت شفاهی هم تنظیم می‌شود. در بسیاری از مواقع شاهد انواع قرارداد قرض پول به صورت شفاهی بوده‌ایم. نکته مهم دیگر این است که لازم نیست مبلغ قرض حتما منتقل شود یا به عبارت دیگر، لازم نیست که قرض گیرنده حتما مبلغ را قبض کند.

مشاوره حقوقی تلفنی و تنظیم قرارداد

شما می‌توانید از خدمات مشاوره حقوقی تلفنی وکیل قراردادها استفاده کنید. برای این کار روی لینک قبل بزنید. شما همچنین می‌توانید درخواست تنظیم قرارداد ثبت کنید. ما در اسرع وقت با شما تماس می‌گیریم و در مورد جزئیات این نوع قرارداد با شما صحبت می‌کنیم.

از طرف دیگر، تیم حقوقی رکلا این قرارداد را به دو صورت با ضامن و بدون ضامن تنظیم کرده است. روی تصویر قرارداد مورد نظر خودتان بزنید و وارد توضیحات آن شوید.

زیان های «زیان گریزی»

شما برای این که یک معامله گر موفق در بازار سرمایه باشید، نیاز به نظم ذهنی و فکری و البته شناخت مناسب از خودتان دارید. تعجب نکنید، بسیاری از ما خودمان و نحوه تصمیم گیری هایمان و اقدام به برخی اعمال را نمی دانیم و نمی شناسیم!
خوشبختانه در علم اقتصاد، طی سال های اخیر، شاخه ای به نام «اقتصاد رفتاری» ایجاد شده که بسیار هم مورد توجه قرار گرفته و کارش همین است که خطاها، سوگیری ها و انحرافات (biases) ذهنی انسان را شناسایی و انواع آن را تبیین کند. حرف اصلی اقتصاد رفتاری این است که ذهن انسان به دلایل مختلف و در شرایط گوناگون، منطقی و عقلایی رفتار نمی کند؛ مثلا گاهی تصمیمات کاملا اشتباه می گیرد یا این که سود کمتر را بر سود بیشتر ترجیح می دهد! این دیدگاه در تقابل اصلی با فروش کلاسیک اقتصادی است که انسان را موجودی منطقی و عقلایی در نظر می گیرد که همیشه گزینه هایی با بیشترین منفعت را انتخاب می کند اما همه می دانیم که محدودیت های ذهنی و رفتاری ما و حتی شخصیت و هویت (identity) افراد متفاوت است و همه این ها بر رفتار و به ویژه تصمیم های مالی افراد تاثیرگذار است.
چند لحظه برای خودشناسی!
در مجموعه آموزشی جدید صفحه سرمایه گذاری که با عنوان مهارت های رفتاری سرمایه گذاری ارائه خواهد شد، بعد از این تلاش خواهیم کرد، درباره این سوگیری های زیان آور ذهنمان صحبت کنیم. اگر این یافته های علمی و تجربیات معامله گران بازار را در این جا فرانگیریم، باید به قیمت از دست دادن سرمایه و زمان آن ها را بیاموزیم. شما باید خودتان را بشناسید! بدانید که چقدر تحمل ریسک و ضرر دارید؟ سیستم معاملاتی مناسب برای شخصیت تان کدام است؟ بازه زمانی چطور؛ بلندمدت سرمایه گذاری کنید یا کوتاه مدت؟ ذهنتان چه ویژگی هایی دارد و این ویژگی ها چطور ممکن است شما را با زیان مواجه کند؟ در این ستون درباره این ویژگی ها صحبت خواهیم کرد. البته طبیعتا شناخت شخصیت و سوگیری های رفتاری خودتان با خودتان است؛ ما در این جا سوگیری های عمومی را که اکثر افراد در معاملات خود از آن رنج می برند مطرح خواهیم کرد. البته این موضوعات منحصر به بازار سرمایه نیست و ممکن است در خرید و فروش ها، سرمایه گذاری در مسکن یا دلار و. هم رخ دهد. مثالی که در ادامه می آید و سرآغاز ستون مهارت های رفتاری است، می تواند موضوع را برایتان شفاف تر کند.
زیان های "زیان گریزی"
ما یا بهتر بگویم ذهن ما به طور طبیعی زیان گریز است. البته این ویژگی مثبتی است اما بسیاری اوقات به یک سوگیری یا انحراف خطرناک منجر می شود. اجازه بدهید مثالی بزنم. فرض کنید سهامی را خریده اید که بعد از مدت کوتاهی با کاهش قیمت مواجه شده و شما را متضرر کرده است. قبول این واقعیت که من تصمیم اشتباه گرفتم و ضرر کردم برای ذهن سخت است بنابراین از فروش سهم با ضرر خودداری می کنیم. ممکن است روند نزولی اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ برای مدت ها ادامه یابد اما ذهن لجوج و زیان گریز ما حاضر به فروش نمی شود و منتظر می ماند تا سهم دوباره رشد کند و بدون ضرر از سهم خارج شود.
ترجیح 10 درصد سود به 30 درصد!
گاهی اوقات، این پدیده در حالی رخ می دهد که بررسی ها هم نشان دهنده رشد سهم نیست و البته در طرف مقابل گزینه هایی وجود دارد که احتمال بازدهی مثبت آن ها در آینده بسیار بالاست. مثلا شما می توانید با 10 درصد ضرر از سهمی خارج شوید و پول خود را نقد و در سهمی سرمایه گذاری کنید که طبق بررسی ها، بازدهی 30 درصدی خواهد داشت. اما برای ذهن زیان گریز خلاصی از آن 10 درصد منفی، ارزشمندتر از به دست آوردن 30 درصد مثبت است. بنابراین باز هم ذهن ما حاضر به فروش نمی شود تا سهم رشد کند و از شر ضرر خلاص شویم. این در حالی است که حتی اگر سهم رشد کند و به قیمت خرید برسد ما در نهایت 10 درصد سود کرده ایم اما اگر در همان زمان در گزینه دیگری سرمایه گذاری می کردیم، 30 درصد سود عایدمان می شد.
چگونه از این سوگیری مخرب بگریزیم؟
این خاصیت ذهن را با ویژگی هایی چون زیان گریزی (loss aversion) و همچنین پشیمان گریزی (Regret aversion) توضیح می دهند. البته پشیمان گریزی ابعاد دیگری هم دارد که در آینده تشریح خواهد شد. این پدیده گاهی اوقات در زندگی روزمره مثل تصمیم به سرمایه گذاری در یک موسسه یا خرید مسکن یا خودرو هم مشکل ساز می شود. البته این موضوع در افراد مختلف، وابسته به نوع شخصیت، جنس، سن و میزان تجربه، شدت و ضعف دارد اما به طور کلی، کسانی که نظم ذهنی و استراتژی زمانی و معاملاتی ندارند، بیش از همه از این سوگیری های ذهن رنج خواهند برد. باید توجه کرد که شرایط نامطمئن در بازار بستری را فراهم می کند که ذهن را مهیای این سوگیری می کند، چرا که شما درباره هیچ چیز اطمینان (یقین 100 درصد) ندارید و در این شرایط پایه های تصمیم گیری عقلایی سست و به ذهن فرصت داده می شود انحراف ها یا همان بایاس های ذاتی خود را آشکار کند.
برای کاستن از آثار این عادت رفتاری، اولا باید حدضرر را تعیین کنیم؛ یعنی بعد از کاهش سهم به قیمتی که زمان خرید مشخص کرده ایم، حتما آن را بفروشیم، ثانیا نظم ذهنی و برنامه معاملاتی مشخص داشته باشیم ، ثالثا تلاش کنیم خودمان و ذهنمان را بیشتر بشناسیم و رابعا یاد بگیریم که در شرایط نبود اطمینان، بر اساس بهترین احتمالات، تصمیمات قاطع بگیریم.

روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری

همانطور که می بینید امروزه وارد شدن به بازار بورس و سرمایه گذاری به یکی از روش های پرطرفدار برای کسب سود تبدیل شده است. برای ورود به بازار سرمایه گذاری نیز شما باید با اصول و همچنین تکنیک های سرمایه گذاری آشنا باشید تا بتوانید سود را به حداکثر و ضرر را به حداقل برسانید. یکی از مهم ترین و اساسی ترین نکاتی که هر سرمایه گذار و یا سهام دار باید به آن توجه کند آشنایی نسبتا خوب با روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری است. در این مفهوم شما می آموزید که چطور رفتار سایر سرمایه گذاران را تحلیل کنید و متناسب با آن واکنش نشان دهید. همچنین یاد خواهید گرفت که بهترین واکنش فردی برای شما در هر لحظه از بازار چه چیزی می باشد. یادگیری روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری به قدری اهمیت دارد که می تواند تا درصد بالایی ضامن موفقیت و یا شکست شما در بازار سرمایه گذاری باشد.

روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری به چه معنا است؟

همان طور که بازار های مالی از جمله بازار بورس تهران می توانند باعث چند برابر کردن سرمایه و افزایش سود شوند، به همان میزان هم می توانند باعث از بین رفتن سرمایه و ضرر در مدت زمان کوتاهی شوند. به همین دلیل روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری و شناخت رفتار سرمایه گذاران از عوامل اصلی موفقیت در این بازار به حساب می آید. اینکه شما بتوانید در‌ کنار تحلیل بنیادی و تکنیکال تشخیص بدهید که چه زمانی برای ورود به بازار سرمایه گذاری مناسب است و بهترین سهم چیست و تشخیص اینکه چه زمانی پول ها از بازار های دیگر وارد بازار بورس می شوند، همه به شناخت شما از روانشناسی بازار بستگی دارد.

۴ عامل تاثیر گذار بر روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری

شاخص بورس

به طور کلی شاخص اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ بورس نشان دهنده وضعیت کلی بازار در یک دوره زمانی مشخص می باشد. در مقاطع زمانی که شاخص بورس به شدت منفی و به اصطلاح ریزشی است به چند دلیل باید تا حد امکان از معامله خودداری کنید:

زمانی که شاخص به شدت ریزشی و منفی است این هشدار را به ذهن سرمایه گذاران صادر می کند که سرمایه شما در حال از بین رفتن است و بیشتر از این هم جای افت قیمت ها وجود دارد پس معامله گران، مخصوصا افراد کم تجربه از یک جایی به بعد دست به معاملات هیجانی و فروختن سهام خود با ضرر های زیاد می زنند که این خود به بیشتر منفی شدن کلیت بازار منجر می شود. پس عقل سلیم حکم می کند که در چنین بازاری اقدام به معامله و خرید سهام نکنیم. اما در زمانی که شاخص کل مثبت و رو به بالا است درست بر عکس مطالب بالا اتفاق می افتد یعنی اکثر سهام داران بازار نه تنها سهام قبلی خود را نگه می دارند بلکه نقدینگی جدید جهت خرید نیز اضافه می کنند که این خود سبب مثبت شدن و افزایش قیمت ها در آن مدت زمان می شود.

خوش بینی یا بدبینی افراطی نسبت به بازار

عامل دیگری که بر روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری موثر است. خوش بینی و بد بینی بیش از اندازه نسبت به بازار بورس می باشد که می تواند بیشتر سهام داران را دچار اشتباه رفتاری و ذهنی کند.

تجربه نشان داده است زمانی که اکثریت افراد جامعه و فعالین بازار در مورد بازار بورس اظهار خوش بینی می کنند و از روند صعودی آن بسیار خوشحال هستند و طمع جای تجزیه و تحلیل را می گیرد، اکثریت معامله گران خرد بازار و برخی از افراد بی تجربه خارج از بازار که به خاطر همین اخبار می خواهند وارد بازار شوند ، شروع به خرید های هیجانی و بی دلیل در قیمت های بالا می کنند، که هیچ گونه توجیه تحلیلی برای خرید وجود ندارد. در این زمان سهام داران با تجربه به جای خرید، شروع به فروش و ذخیره سود ناشی از خرید های قبلی خود می کنند. این خوش بینی افراطی به وسیله برخی از همین حقوقی ها به معامله گران خرد و افراد جامعه تزریق می شود تا بتوانند سهام خود را در قیمت های بهتر بفروشند. این حالت معمولا در آخر یک روند پر قدرت صعودی شکل می گیرد، جایی که قیمت اکثریت سهام در حباب مثبت بالا قرار دارد و از لحاظ قیمتی دیگر در این قیمت ها ارزنده نمی باشند.

اما بر عکس وقتی که اکثریت سهام داران و افراد جامعه از روند بازار بورس اظهار نا امیدی و یاس می کنند و نسبت به روند آینده آن بد بین هستند، اکثریت معامله گران خرد و افراد بی تجربه شروع به فروش های هیجانی می کنند که هیچ گونه توجیه تحلیلی برای فروش وجود ندارد و در این زمان افراد با تجربه شروع به خرید های عمده به صورت نامحسوس می کنند. باز هم این بد بینی بیش از اندازه توسط همین حقوقی ها به بازار القا می گردد. این حالت در آخر یک روند پر قدرت نزولی و ریزشی اتفاق می افتد جایی که شاخص کل و اکثریت سهام بعد از یک ریزش قیمتی زیاد در حال متعادل شدن باشند و قیمت آن ها بسیار ارزنده است.

داشتن راهبرد مشخص

سومین عامل موثر بر روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری، داشتن راهبرد مشخص است. در گذشته افرادی که به جایگاه بالایی رسیده اند افرادی بوده اند که برای رسیدن به اهداف خود برنامه و راهبرد منظم داشته اند. ذهن و فکر انسان زمانی که دچار سردرگمی می شود بیشتر بر اساس هیجانات و احساسات رفتار می کند اما زمانی که از قبل برنامه ریزی مشخصی داشته باشد و مسیر راه برایش مشخص شده باشد، منطقی عمل کرده و نتیجه عملکرد آن همان چیزی خواهد شد که انسان انتظار دارد. بازارهای سرمایه گذاری نیز از این قائده مستثنی نیستند و اتفاقا اهمیت این موضوع در این بازارها خیلی بیشتر است. معامله گری که قبل از خرید یک سهم و درگیر کردن سرمایه خود آن را مورد تحلیل و بررسی همه جانبه قرار می دهد و مسیر را تا رسیدن به اهداف قیمتی، برای خود ترسیم می کند هیچ گاه اسیر هیجانات و استرس نمی شود (رعایت روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری و مدیریت سرمایه مناسب) و در هر شرایطی از بازار، برای خود استراتژی دارد که بر اساس آن عمل می کند.

ترس و طمع

چهارمین عامل موثر بر روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری ترس و طمع است. عاملی که ذهن و فکر انسان در بیشتر مواقع به طور نا خود آگاه مغلوب آن بوده است. شاید این دو کلمه خیلی به گوش شما خورده باشد اما مفهوم و نحوه مقابله با آن به صورت مبهم در ذهن شما باقی مانده است.

در بازار سرمایه گذاری ترس و طمع وقتی ایجاد می شود که شما سهمی را در یک قیمت مشخص خریده باشید و قیمت آن بعد خرید شما دچار افت قیمتی بیشتر شود. در این زمان مغز سهام دار به صورت ذاتی این فرمان را می دهد که سرمایه شما در حال نابودی است و همین امر باعث به وجود آمدن استرس برای شما می شود .بعضی از معامله گران بی تجربه هم با حساب کردن لحظه ای ضرر و زیان خود به این فکر منفی دامن می زنند.

معامله گر خوب و معامله گر بد چه ویژگی هایی دارند؟

تفاوت افراد در انجام معاملات به وجود تفاوت در روانشناسی معاملات در آن ها بستگی دارد؛ مثلاٌ دو فرد را در نظر بگیرید که بسیار به هم شبیه هستند (برای مثال دوقلو هستند ) ولی بین آن ها تفاوت های شناختی وجود دارد و شیوه تفکر آن ها متفاوت است؛ یکی از این دو، ممکن است بیش از اندازه حریص یا ترسو باشد این فرد مسلماٌ نمی تواند معاملات پرسودی را برای خودش رقم بزند و فرد دیگر تعهد محکم به پیروی از استراتژی خود داشته باشد و در نتیجه در معاملاتش موفق ترعمل خواهد کرد.

معامله گر خوب فردی است که به روش های آزموده شده و از قبل استفاده شده احترام بگذارد و به آن ها پایبند باشد و ضمناٌ به طور مرتب مطالعه کرده و با روشهای نوین وتازه آشنا شود.

معامله گر بد فردی احساساتی است که به احساساتش اجازه می دهد برایش تصمیم بگیرند و خودش با تکیه بر تجربیات نمی تواند تصمیما ت درست را در یابد؛ معمولاٌ اتخاذ روش احساساتی منجر به انجام ناپایدار و ناهمخوان معاملات شده و نهایتاٌ به شکست می انجامد.
آشنایی با روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری، بدون تردید مهم ترین و اصلی ترین عاملی است که فرد بدون آن اطلاعات نمی تواند معامله گر موفقی باشد.

چند نکته درباره روانشناسی بازار سرمایه

همانطور که گفته شد، افراد برای اینکه بتوانند به سود خوبی در بازار سرمایه گذاری دست پیدا کنند باید نسبت به رفتارهای سایر سرمایه گذاران توجه ویژه ای کرده و آن ها را تحلیل کنند. معمولا سرمایه گذاران موفق چند ویژگی اساسی دارند که شما در صورت آشنایی با روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری می توانید به راحتی آن ها را شناسایی کنید. در ادامه به چند مورد از آن ها اشاره می کنیم.

وضعیت عاطفی با ثبات

ثبات عاطفی به معنای کنترل خود تحت شرایط دشوار است. سرمایه گذاران موفق باید تحت شرایط فشار بتوانند آرامش خود را حفظ کنند. معامله ‌گرانی که توانایی کنترل احساسات خود را دارند، سطح نگرانی شان پایین تر است، آرام می ‌مانند، راحت هستند و به ندرت دچار شک و تردید می شوند. آن ها معمولا به افراد و شرایط اعتماد می‌ کنند، مسئولیت معاملات خود را به عهده می ‌گیرند و ضرر ها را به گردن گردانندگان بازار نمی ‌اندازند.

سرمایه گذاران موفق کسانی هستند که می ‌توانند از قوانین پیروی کنند. آن ها افرادی هستند که هنگام رانندگی سرعت مجاز را رعایت می ‌کنند، به بهترین ها فکر می کنند و به کار خود می بالند. همچنین دوست دارند کاری را از ابتدا تا پایان انجام دهند و از انجام و تکمیل آن ها لذت می‌ برند. شخصی که به سادگی با محرک ‌های بیرونی تحریک می ‌شود، از نظم کافی بهره ای نبرده و هرگز نمی‌ تواند معامله‌ گر موفقی شود.

معامله‌ گران موفق به طور معمول باهوش هستند. نیازی نیست که آی کیوی انیشتین را داشته باشند، اما از حد متوسط باهوش تر هستند. توانایی آن ها در حل مساله بالا است و با اعداد و ارقام خوب کار می‌ کنند. آن ها می ‌فهمند و می ‌دانند که معامله با احتمالات همراه است و هر معامله لزوما همان طور که پیش بینی می ‌شود پیش نخواهد رفت.

برای آشنایی با روانشناسی معاملات این کتاب ها را بخوانید

یکی از بهترین ابزارهایی که به شما در آشنایی با روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری کمک می کند کتاب های موجود در این زمینه هستند که در ادامه به چند مورد از آن ها اشاره می کنیم:

معامله گر منضبط

یکی از بهترین کتاب ها برای افزایش دانش درباره روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری است. این کتاب را مارک داگلاس تالیف کرده است و ترجمه آن در بازار موجود می باشد.

جادوگران بازار نوین

در این کتاب شما حاصل گفتگو با افراد برجسته در حوزه سرمایه گذاری را خواهید خواند. این کتاب بیان می کند که لازمه موفق شدن در بازار مهارت انضباط است. این مهارت به تنهایی بدست نمی آید و مستلزم شناخت روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری است. نویسنده اشتباهات معاملاتی را چگونه بشناسیم ؟ این کتاب جک شوآگر است.

۲۳ اصل موفقیت وارن بافت

در این کتاب شما با اصول سرمایه گذاری وارن بافت سرمایه گذار نابغه و موفق آشنا خواهید شد و خواهید خواند که وارن بافت چطور از روانشناسی بازار برای کسب سود بیشتر استفاده کرده است.

چرا می برید؟‌چرا می بازید؟

در این کتاب فرد کلی نویسنده در ۸ فصل به تحلیل روانشناختی معاملات در بورس سهام می پردازد. او به مخاطبان خود پیشنهاد می کند که برخلاف جریان حاکم حرکت کند و موفق شود.

تحلیل تکنیکال، بنیادی یا ذهنی

مارک داگلاس در این کتاب روش هایی را برای غلبه بر بسیاری از چالش های معامله گری بیان می کند. راهکارهایی مانند غلبه بر تمایلات شخصی، ترس، حرص و طمع و شکست. ویژگی هایی که اغلب سبب می شود تا سرمایه گذاران با وجود اینکه بیشتر می دانند غیر منطقی و هیجانی عمل کنند. در این شرایط روانشناسی معاملات در بازار سرمایه گذاری می تواند به افراد کمک کند تا کم خطرترین معامله را تجربه کنند.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا