فارکس تحلیل تکنیکال

سهام و سهامداری

با توجه به این موضوع که حق مالک سهام در شرکت حق دینی می باشد. نه حق عینی پس حق دینی امکان اجاره دادن ندارد.

سهامدار عمده کیست؟

در بازار بورس، هر فرد یا شرکتی که بیش از ۱ درصد سهام شرکتی را در اختیار داشته باشد، در لیست سهامداران عمده آن شرکت قرار می‌گیرد. اما قرار گرفتن در لیست سهامداران عمده صرفا به معنای کسب کرسی سهام و سهامداری هیئت مدیره نیست.

سهام مدیریتی

معمولاً اشخاص حقیقی یا حقوقی که مالک ۱۶ تا ۵۰ درصد سهام یک شرکت باشند دارای سهام مدیریتی می‌باشند. حقوق صاحبان سهام مربوط به سهامداران اصلی در یک شرکت سهامی، سهام مدیریتی گفته می‌شود. این سهامداران اصلی یا تعداد سهام منتشرشده زیادی دارند و یا نسبتی از سهام شرکت را دارا می‌باشند که به شکل قابل‌توجهی به آنها اجازه می‌دهد تا با اعمال نظر سهام و سهامداری و تأثیر بر تصمیمات شرکت آن را کنترل کنند.

سهام مدیریتی چیست و چقدر ارزش دارد؟

رقابت بازیگران عمده بر سر بلوک‌های بزرگ سهام شرکت‌ها در بورس تهران از مواردی است که سهامداران جزء، اتفاقات پیرامون آن را با حساسیت ویژه‌ای دنبال می‌کنند؛ دلیل این موضوع را علاوه بر تاثیرگذاری در آینده شرکت می‌توان در تعیین حرکت قیمتی سهم در کوتاه‌مدت نیز جست‌وجو کرد.

سهامدارانی که بخش بزرگی از سهام یک شرکت را به شکل کارآمدی کنترل می‌کنند دارای حق رأی کافی برای تصمیم‌گیری راجع به شرکت هستند. به همین ترتیب، سهامشان می‌تواند به‌عنوان سهام مدیریتی در نظر گرفته شود. این سهامداران اصلی یا تعداد سهام منتشرشده زیادی دارند یا نسبتی از سهام شرکت را دارا هستند که به شکل قابل‌ توجهی به آنها اجازه می‌دهد تا با اعمال نظر و تأثیر بر تصمیمات شرکت آن را کنترل کنند.

سهامدار عمده کیست؟ | گروه مالی شریف | سهام مدیریتی | سهام کنترلی

سهام کنترلی

در یک تعریف ساده به سهمی گفته می‌شود که دارنده آن می‌تواند از طریق آن به اعمال مدیریت در یک شرکت بپردازد. دارنده‌­ی سهام کنترلی از دو طریق می‌تواند در شرکت اعمال نفوذ کند؛ اول اینکه یک یا چند عضو هیات‌مدیره را تعیین کند و دیگر اینکه با در اختیار گرفتن اکثریت اعضای هیات‌مدیره بتواند مدیرعامل شرکت را نیز منصوب کند.

میزان سهام لازم برای اطلاق «سهام کنترلی» به آن چقدر است؟

میزان سهام لازم برای اینکه در یک شرکت بتوان کنترل یک یا چند عضو هیات‌مدیره را به دست گرفت، بستگی به ترکیب سهامداران آن شرکت و تعداد اعضای هیات‌مدیره شرکت دارد. در حال حاضر تعداد اعضای هیات‌مدیره در اکثریت شرکت‌ها ۵ عضو است. اگر فرض کنیم ترکیب سهامداران به نحوی باشد که سهم خردی وجود نداشته باشد، در آن صورت میزان سهام لازم برای کسب یک عضو هیات‌مدیره ۷/۱۶ درصد است؛ اما اگر تعداد اعضای هیات‌مدیره به ۷ عضو افزایش یابد، در آن صورت با میزان کمتری (۶/۱۲ درصد) هم می‌توان یک عضو هیات‌مدیره داشت.

از سوی دیگر معمولا در هیات‌مدیره‌ها می‌توان با مذاکره رای سایر اعضا را به نفع خود گرفت. در هر صورت با بیش از ۵۰ درصد مالکیت می‌توان بلوک مدیریتی را در یک شرکت تصاحب کرد و مدیریت شرکت نیز به دارنده این بلوک خواهد رسید.

چرا ارزش سهام کنترلی از قیمت سهام خرد بالاتر است؟

دارندگان سهام کنترلی درخصوص دارایی‌ها و تصمیم‌گیری‌های شرکت دخالت مستقیم دارند. شخص حقیقی یا حقوقی که سهام کنترلی دارد می‌تواند در هیات‌مدیره تصمیم‌گیری کند و به عبارتی در راهبری شرکت دخالت می‌کند. سهام کنترلی به دارنده بلوک این امکان را می‌دهد که از آخرین اخبار شرکت سریع‌تر و دقیق‌تر اطلاع کسب کند. این اطلاعات به طور قطع در تصمیم‌گیری در بازار سهام اثرگذار است که البته در چارچوب دستورالعمل دارندگان اطلاعات نهانی کنترل می‌شود.

آیا لزوماً هر بلوک عمده از سهام یک شرکت بیش از قیمت خرد آن می‌­ارزد؟

یک بلوک در شرایطی می‌تواند ارزشمند باشد که بتواند کرسی هیات‌مدیره را به خریدار بدهد؛ اما در حالتی که بلوک کمتر از حدی باشد که یک کرسی را بدهد قیمت آن می‌تواند معادل قیمت سهام عادی باشد. از سوی دیگر، در بعضی موارد برخی سهام برای افرادی که درصدی از سهام شرکت را دارند ولی در مجمع انتخاب هیات‌مدیره نیاز به رأی بیشتری دارند، ارزش فوق‌العاده‌ای پیدا می‌کند که به آن بلوک کوچک، سهام طلایی اطلاق می‌شود.

در همین حال باید توجه داشت چون بلوک‌های مدیریتی سهام معمولا ارزش ریالی بالایی دارند برای اینکه خریداران بتوانند از عهده خرید بلوک بربیایند، سیاست‌های تشویقی از طریق روش پرداخت نقد و اقساط پیش‌بینی می‌شود. بر این اساس وقتی بلوک به صورت اقساط فروخته می‌شود بحث ارزش زمانی پول مطرح شده و قیمت را بالاتر می‌برد. در هر صورت ارزش یک بلوک سهام کنترلی بسته به اینکه برای چه گروهی می‌تواند جذاب باشد و نیز با توجه به دارایی‌ها و وضعیت شرکت می‌تواند متفاوت باشد.

برای نمونه معاملات بلوکی سهام شرکت پتروشیمی اصفهان با نماد شصفها بالاتر از قیمت روز، در تاریخ ۲۹ مرداد معامله خواهد شد.

نقل و انتقال سهام چیست؟ نحوه نقل و انتقال سهام در شرکت سهامی

نقل و انتقال سهام آموزش مورد نظر ما در این صفحه خواهد بود. همانگونه که می دانید جهت انجام تغییرات در سهام شرکت مواردی همچون ارائه مدارک جهت نقل و انتقال سهام، شرایط لازم نیاز است. گفتنی است که این شرایط و مدارک با توجه به نوع سهام کمی متفاوت می باشد.

نقل و انتقال سهام

تعریف سهام و انواع آن

پیش از پرداختن به نحوه نقل و انتقال سهام و شرایط آن لازم است با تعریف سهام و انواع آن آشنا شویم.

با در نظر گرفتن تعریفی که در مواد 24 اساسنامه قانون تجارت آمده است. می توان گفت که سهام بخشی از سرمایه موسسه های سهامی می باشد. که نشان دهنده مقدار شراکت و تعهد ها و دستاوردهای مالک سهام در شرکت می باشد. و فرم یا برگ سهام به صورت یک سند است که می توان آن را معامله کرد. این سند یک مشخصه برای میزان سهام مالک آن در شرکت سهامی می باشد.

در اصل تمام سرمایه موسسه یا شرکت به صورت سهام تقسیم می گردد. و مجموع مبالغ اسمی سهام نشان دهنده سرمایه شرکت سهامی می باشد. با توجه به قانون ثبت شده تجارت مبالغ اسمی سهام و همینطور قسمت های سهام در شرایط جدا شدن می بایست کاملا مساوی باشد.

نکته: واژه سهام فقط مختص به شرکت های سهامی عام و خاص می باشد. در دیگر شرکت ها همچون شرکت با مسئولیت محدود، تعاونی ها و . عبارت "سهم الشرکه" به جای واژه سهام به کار برده می شود. به همین جهت در شرکت های سهامی خاص و عام شرکا سهامدار نامیده می شوند.

نقل و انتقال سهام

همانطور که از پیش گفتیم سهام انواع گوناگونی دارد که علارتند از:

  1. سهام با نام
  2. سهام بی نام
  3. سهام غیر قابل انتقال
  4. سهام شرکت سهامی خاص
  5. سهام شرکت سهامی عام
  6. سهام ممتاز

نقل و انتقال سهام با نام

بر اساس مواد 40 قانون تجارت نقل و انتقال سهام با نام می بایست در موسسه ثبت سهام شرکت انجام گردد. شخص فروشنده یا انتقال دهنده سهام که می تواند وکیل قانونی شخص سهامدار نیز باشد. این نقل و انتقال را در دفتر ذکر شده به امضا و ثبت برساند.

همنیطور در برخی موارد که کل مبلغ سهام با نام که انتقال داده شده است. پرداخت نشده می بایست آدرس دقیق و درست شخص انتقال گیرنده هم در دفتر موسسه ثبت سهام درج گردد. اما در حالی که نقل و انتقال سهام با نام با توجه به شرایط لازمه صورت نگیرد. مخصوصا اینکه در دفتر ثبت سهام به ثبت نرسیده باشد. معامله انجام شده در خصوص انتقال سهام دارای اعتبار نمی باشد.

می شود گفت که این کار به صورت پیش نویس قابل قبول می باشد. به این معنی که این معامله ما بین دو طرف نقل و انتقال دهنده و گیرنده دارای اعتبار است. و شخص خریدار این اختیار را دارد که به دادگاه حقوقی مراجعه نماید و فروشنده را برای کارهای ثبت رسمی فرا بخواند.

نقل و انتقال سهام بی نام

این نوع از سهام به شکل سند در قباله حامل تنظیم می گردد. به این معنی که مالک سهام بی نام فردی می باشد که این سند را داشته باشد. نقل و انتقال سهام بی نام به صورت رد و بدل کردن صورت می گیرد. و احتیاج به مراجعه به اداره ثبت سهام نیز ندارد. بر اساس مواد 30 قانون تجارت سند سهام بعد از پرداخت کل مبلغ سهام به صورت رد و بدل انجام می شود.

نقل و انتقال قهری سهام

نقل و انتقال سهام قهری به معنی انتقال سهام به شخصی دیگر با توجه به دلیلی که با تصمیم و توافق دو طرف نیست. مثل فوت فردی که سبب منتقل کردن قهری سند شخص فوت شده به وارث می شود. به همین دلیل وارث فرد سهامدار بعد از مرگ او به جانشینی از متوفی در لیست سهامداران شرکت سهامی قرار می گیرد.

نقل و انتقال سهام شرکت سهامی عام

با توجه به مواد 41 قانون تجارت نقل و انتقال در شرکت های سهامی عام به صورت کاملا آزادانه انجام می گیردد. به صورتی که حتی در اساسنامه شرکت هم امکان گذاشتن شرایط وجود ندارد.

لازم به ذکر است که در این نوع شرکت ها حتی نیاز به گرفتن موافقت نامه از سایر سهامداران و شرکا الزامی نیست. در رابطه با ماده قانونی ذکر شده باید گفت که دیگر سهامداران و شرکا اجازه هر گونه رفتاری را خلاف آن ندارند. و نمی توانند مانع از انجام نقل و انتقال سهام شوند.

نقل و انتقال سهام شرکت سهامی خاص

نقل و انتقال سهام در ثبت شرکت سهامی خاص نیز مطابق با مواد 41 قانون تجارت کاملا آزاد می باشد. سهامداران و شرکا اجازه ایجاد هر نوع محدودیتی توسط یکی از اعضا را ندارند. از طرفی نیز برخی از شرکت های سهامی خاص به دلیل وجود تعداد کم سهامدار و موسس این اجازه را دارند. که از وارد شدن افراد ناشناس به شرکت جلوگیری نمایند. تا شرکت شکل خصوصی و یا حرفه ای خود را از دست ندهد.

به همین دلیل چنانچه در اساسنامه شرکت های سهامی خاص شرایطی در خصوص نقل و انتقالباشد. با گرفتن نظر مثبت تمامی سهامداران یا شرکا درج نشده باشد نقل و انتقال سهام به صورت آزاد امکان پذیر می باشد.

در مواردی که یکی از سهامداران شرکت سهامی خاص تصمیم به انتقال سهام خود به فردی دیگر و خارج شدن از شرکت بگیرد. اما شرکت این مجوز را برای او صادر نکند. شرکت موظف است سهم سهامداری که قصد فروش سهام را دارد باز خرید نماید. و دارایی خود را به مقدار سهم این سهامدار کاهش دهد.

لازم به ذکر است که در این موارد شرکت قادر به نگه داشتن سهام نیست. زیرا این امر به معنی خرید سهام از طریق خود شرکت می باشد که امری کاملا ممنوع است. البته باید در نظر داشت که کاهش سرمایه از راه بازخرید سهام در شرایطی که شرکت اوراق قرضه قابل عوض کردن با سهام را انتشار داده است ممکن نمی باشد.

نقل و انتقال سهام ممتاز

بر اساس مواد 42 قانون تجارت هر موسسه یا شرکت سهامی قادر است با توجه اساسنامه تا هنگامی که شرکت از هم سهام و سهامداری نپاشیده است. با تصویب جامع تمامی سهامداران، سهام به صورت سهام ممتاز در نظر گرفته شود. امتیازها و روش استفاده از سهام ممتاز در سند موجود کاملا مشخص باشد. و هر نوع ایجاد تغییر در امتیاز سهام فوق می بایست تویط مجمع عمومی به توافق و ثبت برسد.

در اساسنامه شرکت های سهامی برای نقل و انتقال سهام ممتاز شرایط ویژه ای مد نظر قرار می گیرد. که می بایست هنگام نقل و انتقال اجرا گردد. به عنوان مثال انتقال سهام ممتاز فقط به افرادی قابل قبول است. که دارای شرایط خاصی می باشد. موافقت تمامی سهامداران در این نوع نقل و انتقال از دیگر شرایط داشتن این نوع سهام است که می بایست رعایت شود.

نقل و انتقال سهام شرکت سهامی عام

چگونگی نقل و انتقال سهام

در خصوص نقل و انتقال باید بگوییم که نیاز به تنظیم سند به صورت رسمی نمی باشد. ولی در قانون تشریفاتی جهت این کار با نام این مورد ذکر شده است.

در شرایطی که تنظیم سند در زمان انتقال سهام با نام انجام نشود معامله انجام شده هیچ اعتباری برای شرکت و شخص سوم که خریدار سهام می باشد ندارد. یعنی اعتبار ندارد و شرکت می تواند آن را قبول نکند.

دانستن این نکته که این کار شرکت سهامی در سازمان بورس اوراق بهادار از طریق کار گزاران این شرکت صورت می گیرد. هر فرد حقیقی یا حقوقی می تواند سهمی از شرکت سهامی را خریداری نماید.

برای مشاوره تلفنی همین الآن تماس بگیرید 021-66909670

مدارک لازم جهت نقل و انتقال سهام

  • تصویر ثبت و تاسیس شرکت در روزنامه رسمی کشور.
  • تصویر برابر با اسل شده شناسنامه و کارت ملی تمامی سهامداران موجود در شرکت.
  • اصل فرم گواهی پرداخت هزینه های مربوط به نقل و انتقال سهام که می بایست از اداره دارایی گرفته شود.
  • تصویر روزنامه رسمی . این مورد در شرایطی لازم است که تغییراتی صورت گرفته باشد.
  • اصل فرم صورتجلسه که جهت اعلام موافقت دیگر سهامداران و شرکا می باشد و به تصویب رسیده است.
  • اصل فرم صورتجلسه مجمع عمومی.
  • اصل وکالتنامه وکیل قانونی در صورت وجود نماینده و وکیل.
  • مدارک مرتبط با به جا آوردن شرایط دعوت از مجمع عمومی یا مدیران شرکت سهامی ، این مورد نیز در صورتی لازم است. که این نقل و انتقال با حضور بیشترین تعداد سهامداران تشکیل شده است.

آیا می دانید سهام غیر قابل نقل و انتقال نیز وجود دارد؟

در جواب این سوال باید گفت که بله، وجود دارد. شرکا و سهامداران باید دارای مقدار سهام مشخص شده در اساسنامه شرکت باشند. تعداد سهام شرکا نباید از مقدار سهامی که با توجه به اساسنامه برای گرفتن تصمیم و رای دادن در مجمع عمومی مورد نیاز است کمتر باشد.

این نوع از سهام که غیر قابل نقل و انتقال هستند جهت ضمانت برای ضرر و زیانی که امکان دارد. توسط یکی از مدیران و یا شرکا به شرکت وارد گردد در نظر گرفته می شود. سهام ذکر شده سهام و سهامداری در دسته سهام با نام قرار دارد و غیر قابل انتقال است و تا هنگامی که مدیر یا شریک سند تسویه حساب کاری که را که به عهده گرفته است را در یافت نکند سهام ذکر شده در صندوق شرکت به عنوان گرو باقی می ماند.

چنانچه یکی از شرکا یا سهامداران قصد داشته باشد که پیش از تصویب دارایی و حساب بدهی و سود ضرر دوره، تمام سهام خود را به شخصی دیگر واگزار نماید. باید از او سلب سمت شده باشد. یعنی در این شرایط مدیر می بایست از سمت خود استعفا نماید. و شخص جانشین او مطابق با ماده 112 و 113 قانون از طرف مجمع عمومی انتخاب شود.

آیا امکان اجاره دادن سهام شرکت وجود دارد؟

در رابطه با اجاره دادن سهام شرکت بسیاری از قاضی های دادگاه های حقوقی در مورخ 1366/07/16 سهام و سهامداری اینگونه نظر دادند:

با توجه به این موضوع که حق مالک سهام در شرکت حق دینی می باشد. نه حق عینی پس حق دینی امکان اجاره دادن ندارد.

از طرفی دیگر اصول و شرایط قانون اساسی درست بودن معامله و رکن های عقد اجاره بر اساس مواد 190 قانون مدنی و همچنین با توجه به تعاریف قانون اجاره از نظر معلوم بودن مبحث مورد معامله و امکان گرفتن حق به صورت کامل و واگذار کردن در اجاره سهام، درست نیست. پس می توان گفت که اجاره دادن سهام امکان پذیر نمی باشد.

آیا تفاوتی در نقل و انتقال شرکت های سهامی عام وجود دارد؟

در جواب این سوال ابتدا به شرایط هر دو شرکت می پردازیم. در شرکت های سهامی دارایی شرکت یک ضمانت جهت طلب و برطرف کردن ضررهای وارد شده به شرکت توسط طلبکاران می باشد.

نظر سهامدارن و یا شرکا در آن مهم نیست پس همانطور که از قبل نیز گفتیم نقل و انتقال سهام کاملا آزاد می باشد. یعنی یکی از سهامداران قادر است سهام خود را انتقال داده و از شرکت نیز بیرون برود. اما این شرایط در هر دو نوع شرکت کاملا یکسان نیست.

یعنی بین شرکت های سهامی خاص و شرکت های سهامی عام در خصوص انتقال تفاوت هایی وجود دارد. چنانچه در موارد ذکر شده بالا دقت کرده باشید متوجه این تفاوت می شوید. اما برای راهنمایی بیشتر باز هم این تفاوت را برای شما شرح خواهیم داد.

در شرکت های سهامی عام انتقال کاملا آزادانه می باشد. و هیچ شرایطی در اساسنامه جهت جلوگیری از هرگونه نقل و انتقالی وجود ندارد. اما در شرکت های سهامی خاص به دلیل تعداد کم شرکا شرایطی در اساسنامه درج می گردد. شرایطی همچون موافقت تمام سهامداران و هیات مدیره. زیرا بسیاری از این شرکت ها به شکل فامیلی و حرفه ای هستند علاقه ای به وارد کردن افراد غریبه به شرکت ندارند.

چنانچه در خصوص نقل و انتقال سهام در شرکت های سهامی خاص و شرکت های سهامی عام و یا دیگر انواع سهام هنوز مشکل و یا سوالی دارید. و با خواندن این سهام و سهامداری مقاله به جواب تمامی سوالهایتان نرسیده اید می توانید از مشاوران و کارشناسان مجرب موسسه ثبتینو یاری بخواهید. همچنین موسسه ما به شما کمک می کند به راحت ترین شکل ممکن و بدون هر گونه دردسری انجام دهید.

همچنین موسسه ثبتی نو دارای وکلای مجرب و حرفه ای نیز می باشد. که در شرایط لزوم می توانید از آن ها مشاوره بگیرید.

ارزش سهام عدالت امروز 29 تیر 1401 / افزایش 43 هزار تومانی سهام عدالت 532 هزار تومانی

ارزش سهام عدالت 532 هزار تومانی امروز 29 تیر 1401 با افزایش 43 هزار و 612 تومان به 11 میلیون 378 هزار و263 تومان رسید.

ارزش سهام عدالت امروز 29 تیر 1401 / افزایش 43 هزار تومانی سهام عدالت 532 هزار تومانی

گروه اقتصاد و درآمد جی پلاس: امروز چهارشنبه (29 تیر 1401)، ارزش سهام عدالت 490 هزارتومانی با احتساب و اعمال تمام افزایش سرمایه های شرکت های بورسی در این سهام به 10 میلیون و748هزار و693 تومان رسید.

شاخص کل بازار بورس نیز با 3002 واحد افزایش در ارتفاع 1.471.896 و شاخص هم وزن در ارتفاع 403.786 واحدی قرار گرفته است.

ارزش معاملات امروز بازار بورس2396 میلیارد تومان بود که در نهایت ارزش کل بازار بورس را در رقم 5709 هزار میلیارد تومان قرار داد.

بیشترین تاثیرگذاری شاخص بازار شپدیس، شستا،مبین،کگل، تاپیکو،بوعلی و سهام و سهامداری فخوز بیشترین تاثیرگذاری بر شاخص بازار فرابورس بپاس،آریا،کگهر، غصینو،دماوند، فغدیر،زاگرس است. اغلب نمادهای موجود در پرتفوی سهام عدالت در معاملات امروز با افزایش قیمت مواجه شدند.

ارزش سهام عدالت 490 هزار تومانی در 29 تیر 1401

قیمت پایانی هر سهم

ارزش سهام عدالت 532 هزار تومانی در 29 تیر 1401

پس از پایان معاملات امروز بازار بورس ایران (29تیر 1401) ارزش سهام عدالت 532 هزارتومانی دارندگان این سهام به 11 میلیون و378 هزار و263تومان رسید.

تعداد هرسهم برگه سهام عدالت 532 هزار تومانی خود را می توانید در جدول زیر مشاهده کنید.

سهام چیست؟ سهامدار کیست؟ آموزش مفاهیم به زبان ساده

سال ها بازار سرمایه در ایران در شرایط ثابتی قرار داشت و آنچنان که باید مورد توجه قرار نگرفته بود و با توجه به نرخ سود بانک ها و همینطور بدون ریسک بودن سرمایه گذاری در بانک ها اغلب مردم اولویت سرمایه گذاری خود را قرار دادن سرمایه شان در بانک می دانستند. افرادی که قدرت ریسک پذیری بالاتری داشتند روش های دیگری همچون سرمایه گذاری در بازار طلا و ارز و یا مشارکت در کسب و کار های کوچک و بزرگ را برای سرمایه گذاری انتخاب می کردد اما بورس و بازار سرمایه تنها مخصوص کسانی بود که دانش و تجربه زیادی در تحلیل این بازار داشتند و به قولی می توان گفت هرکسی ریسک سرمایه گذاری در این بازار را با توجه به شرایط گفته شده پذیرا نبود. اما این روزها با توجه به رونق بازار سهام در ایران توجه بیشتری توسط سرمایه گذاران به این بازار صورت گرفته است و به نوعی حتی می توان گفت به انتخاب اول برای سرمایه گذاری تبدیل شده است.

سهام چیست؟ سهامدار کیست؟ آموزش مفاهیم به زبان ساده

سهام چیست؟ سهامدار کیست؟ آموزش مفاهیم به زبان ساده

سهم و یا سهام چیست؟

ارزش هر شرکت و دارایی آن به بخش های مساوی و برابری تقسیم می شود که می توان هر کدام از آنها را یک سهم آن شرکت نامید. هر سهم یک برگه اوراق بهادار است که نشان دهنده مالکیت یک شخص بر آن میزان سهم از آن شرکت است. اینکه شخصی سهمی از یک شرکت داشته باشد دلیل بر مالکیت تمام عیار آن شخص بر شرکت نبوده ولی در مقابل به معنی این است که به میزانی که شخص سهام یک شرکت را داشته باشد می تواند در دارایی های آن شرکت و سود و ضرر حاصل از دارایی آن سهیم و شریک باشد. از همین رو می توان گفت که سرمایه گذاران سهم هایی را خریداری می کنند که احتمال می دهند طی گذر زمان رشد داشته باشند و سرمایه آن ها افزایش یابد (1) .

سهام چیست؟ سهامدار کیست؟ آموزش مفاهیم به زبان ساده

سهم یک نوع سرمایه گذاری است. وقتی که شما سهام یک شرکت را خریداری می کنید، در واقع بخش کوچکی از آن شرکت را خریده اید که به آن سهم می گویند. سهم خریداری شده در صورت ضرر یا زیان قابلیت خرید و فروش را خواهد داشت و بهتر است به نحوی سرمایه گذاری صورت گیرد که سهم شرکت هایی که احتمال سوددهی بیشتری را دارند را خریداری نماییم. در این صورت می توانیم سهم ها را فروخته و در مقابل سهم های دیگری از شرکت دیگری را خریداری نماییم (1).

برای شرکت ها فروش سهم هایشان روشی است تا از طریق آن کسب سرمایه کنند و در واقع سرمایه خود را که برای امور مختلف به آن نیاز دارند تامین کنند. عمده شرکت ها در ابتدا توسط شخص یا اشخاصی که با یکدیگر شریک هستند شروع به فعالیت می کنند و تمامی سرمایه آن ها از طریق همان افراد تامین می شود.

این افراد در سود و زیان شرکتشان سهیم هستند اما پس از مدتی و هنگامی که شرکت نیاز به افزایش سرمایه داشته باشد شرکت از طریق عمومی شدن می تواند بخش مورد نظر خود از سهام شرکت را وارد بازار سهام کرده و از طریق فروش آن به خریداران و سرمایه گذاران میزان کسری سرمایه خود را جبران نماید (2) .

حقوق صاحبان سهام در بازار سرمایه

همانند هر موضوع دیگری که خریدار و فروشنده دارای حق و حقوق متقابل و مشخصی هستند در مورد سرمایه گذاری در بازار سهام نیز حقوق مشخصی برای فروشنده سهم که شرکت هست وجود داشته و برای خریدار سهم که صاحب سهام تلقی می شود هم حقوقی مشخص شده است. به طور مثال اطلاعات مربوط به تغییرات ساختاری شرکت، مدیریت و دیگر مسائل باید به اطلاع سهام داران برسد (3) .

سهام چیست؟ سهامدار کیست؟ آموزش مفاهیم به زبان ساده

حقوق دارندگان سهام یک شرکت نشان دهنده میزان مالکیت این سهام داران در کسب و کار آن شرکت بوده و به نوعی می توان گفت که نوعی از مالکیت در دارایی های این شرکت محسوب می شود. این حقوق میزانی از ارزش یک شرکت بوده که به شخصی حقوقی یا حقیقی تعلق دارد. این حقوق هنگام افزایش سود یک شرکت که ممکن است به دنبال سیاست گذاری های صحیح و افزایش تولید و یا دلایل دیگری باشد، برای صاحب سهم افزایش یافته و در مقابل نیز به هنگام شرایطی که ممکن است باعث سقوط ارزش سهام یک شرکت و سود دهی آن باشد نیز کاهش پیدا می کند.

همچنین اگر سود سالیانه یک شرکت که از فروش محصولات آن و یا خدماتی که ارائه می دهد بین صاحبان سهام پخش نشود، باعث افزایش حق و حقوق صاحبان این سهام در شرکت می شود (3) .

حقوق صاحبان سهام در بازار سرمایه از اجزای مختلفی تشکیل شده است که شامل موارد زیر هستند:

سرمایه قانونی، افزایش سرمایه، صرف سهام، سود و زیان انباشته، سهام خزانه، اندوخته قانونی و مازاد تجدید ارزیابی موجودی ها (4) .

سرمایه قانونی بخشی از حقوق صاحبان سهام بوده که برای ایجاد شرکت و به واسطه خرید سهم و ملک و سایر موارد به سرمایه یک شرکت مبدل می شود (4) .

افزایش سرمایه در واقع یکی از روش های تامین سرمایه برای شرکت ها می باشد که از طریق روش های مختلف انجام می شود. افزایش سرمایه یک شرکت یکی از حقوق صاحبان سهام بوده و از طریق صاحبان قدیمی و یا جدید یک شرکت انجام می شود (4).

یکی دیگر از حقوق صاحبان سهم در شرکت ها میزان اندوخته است. اندوخته در واقع میزان سودی است که برای هر سهم در بازار در پایان دوره مالی بین داردگان سهام توزیع نمی گردد (4).

اندوخته قانونی اما از اندوخته متفاوت بوده و در واقع میزان 20/1 از سود خالص هر سال یک شرکت است که به صورت پیش فرض با این عنوان تلقی می شود.

البته این یکی از روش های ساده بیان این حق بوده و در واقعیت محاسبه آن کمی سخت تر و متفاوت تر بوده و جزئیات بیشتری را شامل می شود (4) .

تفاوت سهم های ممتاز و عادی

به طور کلی سهم های موجود در بازار به دو نوع عادی و ممتاز تقسیم بندی می شوند.

سهم های عادی به اسنادی اطلاق می شود که نشان دهنده واگذاری مقدار مشخصی به شخص معین شده جهت شراکت در سود و زیان شرکت است. سهام عادی مختص موسسان و مالکان اصلی شرکت بوده و برای آن ها مزیت هایی به دنبال دارد که به شرح زیر هستند:

سهامدار ضمن اطلاع از فعالیت های ریز و درشت شرکت، حق دریافت سود سهام خود را خواهد داشت و همچنین از سهام و سهامداری حق رای دادن در مجمع عمومی عادی و همینطور مجمع فوق العاده شرکت برخوردار است. وی در هنگام عرضه سهام جدید توسط شرکت حق تقدم داشته و در مقایسه با افراد دیگر در اولویت خرید قرار دارد. در صورتی که شرکت به هر دلیلی در هر زمانی منحل شود میزان باقی مانده دارایی شرکت پس از کسر بدهی ها بین دارندگان این نوع سهام تقسیم خواهد شد (5).

نوع دیگر سهام بعد از سهام عادی، سهام ممتاز است. این نوع از سهام در مقایسه با سهام عادی که در مورد آن صحبت شد از مزایای ویژه ای برخوردار است که این امتیازات باید به صورت مشخص تعیین شده باشد و در ضمن هرگونه تغییر و کم و زیاد در نوع و نحوه استفاده از این مزایا باید توسط مجمع عمومی فوق العاده شرکت مورد تصویب قرار سهام و سهامداری گیرد.

سهام ممتاز نوعی گواهی قابل انتقال بوده و به خریدار، حقوقی محدود و قابت از دارایی های شرکت مورد نظر را می دهد. امتیازاتی که توسط سهام ممتاز برای خریدار لحاظ می شود به دو نوع مالی و غیر مالی تقسیم می شوند (5).

مهم ترین ویژگی که برای سهم های ممتاز می توان در نظر گرفت، خاصیت "جمع شوندگی" آن است. به این صورت که اگر شرکتی دچار شرایط خاصی شد که توانایی پرداخت سود سالیانه را طبق روال به سهامداران نداشت و این مدت به دو سال نیز فزونی یافت و همچنان سودی به سهام داران پرداخت نشد، در پایان سال سوم و زمانی که قرار است سود به سهام داران عرضه شود، ابتدا سود 2 سال عقب افتاده سهام داران ممتاز شرکت پرداخت شده و پس از آن سود سهامداران عادی پرداخت می شود که این امر در هنگام منحل شدن شرکت نیز باعث ایجاد حق تقدم برای سهام داران ممتاز در مقابل سهام داران عادی شرکت می شود.(5)

سهام در مقابل اوراق قرضه

همانطور که از نام این دو اصطلاح پیداست، اوراق قرضه به نوعی بدهی های شرکت هستند و این در حالی است که سهام یک شرکت سرمایه آن است. بر خلاف سهام داران شرکت که طبق صحبت های پیشین دارای حق رای و اداره شرکت را در نوع خاصی از سهام داری دارا هستند، دارندگان اوراق قرضه از چنین حقوقی برخوردار نبوده و به نوعی می توان گفت که بستانکار شرکت اند. از طرفی خرید اوراق قرضه شرایط خاصی را می طلبد که در قانون مصوبه هایی برای آن وجود دارد ولی خرید سهام چنین قوانینی تعریف نشده است (6).

در خرید اوراق قرضه سرمایه گذار به شرکت پول قرض داده و شرکت متعهد می شود تا در این قرض را طبق قرارداد مشخص شده، در بازه زمانی تعیین شده و سود ذکر شده در قرارداد بازپرداخت کند. اغلب استفاده اوراق قرضه توسط ارگان های دولتی مانند شهرداری ها است (6) .

سهام چیست؟ سهامدار کیست؟ آموزش مفاهیم به زبان ساده

مزایای خرید سهام برای سهام دار و مسئولیت های سرمایه گذار

سرمایه گذار با خرید سهام یک شرکت، متناسب به میزان سهمی که خریداری کرده است در تصمیم های مجمع های عمومی و فوق العاده شرکت حق رای خواهد داشت که در این مجامع تصمیم گیری در مورد مسائل مهمی چون انتخاب هیئت مدیره، صورت حساب های مالی، افزایش سرمایه و دیگر موارد مورد بحث و بررسی قرار می گیرد.

از طرفی سرمایه گذار از سود سالیانه شرکت و همینطور رشد سود سهم خود بهره مند شده و می تواند از آن استفاده کند. اما مزیت بزرگ خرید سهام و سرمایه گذاری در این زمینه این است که شما می توانید به راحتی سهام خود را در بازار بورس خرید و فروش کرده و در صورت نیاز به پول خود دست پیدا کنید. این در حالی است که خرید و فروش سهام برای شرکت های غیر بورسی و سهام داران این شرکت ها امری زمان بر و در نوع خود سخت است.

همچنین در سرمایه گذاری در بازار سهام شما محدودیتی برای خرید ندارید و سقفی برای ورود سرمایه تان به این بازار برای شما وجود ندارد. نکته ای که در این بین اهمیت زیادی دارد این است که صاحب سهام باید سود و زیان سهام داری را پذیرا باشد. ممکن است شرکتی که سرمایه گذاری روی آن صورت گرفته در شرایط خوبی بوده و سودرسانی مناسبی را برای سهامدار داشته باشد ولی در عین حال ممکن است به هردلیلی اعم از شرایط داخلی شرکت، شرایط اجتماعی، جغرافیایی و. شرکت با بحران روبرو شده و با کاهش ارزش سهام مواجه شود که در این صورت باید سهام دار تصمیم به ادامه فعالیت در سهم مورد نظر و یا خروج از آن را داشته باشد (7) .

به طور کلی و همانطور که گفته شد سرمایه گذاری در بازار سهام یکی از روش های سرمایه گذاری در دنیا بوده که مانند هر کدام از روش های دیگر مزایا و معایب مختص خود را دارد. بهتر است که پیش از شروع سرمایه گذاری و خرید و فروش سهام با افزایش دانش خود در این زمینه و استفاده از نظرات صاحب نظران و متخصصان در مورد بازار سرمایه و سهام سعی در افزایش درصد موفقیت و کاهش ضرردهی احتمالی را داشته باشیم.

قطع به یقین این روش سرمایه گذاری از ریسک های مختص خود برخوردار بوده ولی در نقطه مقابل نیز نمی توان از میزان سوددهی ممکن سهام داری به روش صحیح غافل شد.

سهام داری در اتریوم 2.0 | آموزش شرکت در سهامداری اتریوم 2.0

سهام داری در اتریوم 2.0

سهام داری در اتریوم 2.0 ،این جمله، جمله ای است که احتمالا برخی ها با شنیدن آن سریعا به سراغ سهام دارد شدن می روند. برخی از این افراد ابتدا تحقیق می کنند و بعضی ها هم ندانسته ورود می کنند. اگر تا به حال این نام را شنیده اید ابتدا کمی تامل کنید و این مقاله را تا انتها مطالعه کنید تا اطلاعات بسیار مناسبی در این باره به دست بیاورید و سپس اقدام کنید. به صورت کلی منظور از سهام داری در اتریوم 2.0 یعنی، نگهداری یک مقدار مشخص از اتریوم برای مشارکت در شبکه در ازای به دست آوردن پاداش می باشد. روند سهام داری شامل قفل نمودن یک مقدار از یک ارزدیجیتال مشخص در یک کیف پول برای شرکت در عملیات بلاکچین در عوض دریافت پاداش می باشد. هر فردی می تواند در سهام داری بلاکچین های مختلف مشارکت کند که این موضوع بر سهام و سهامداری روی الگوریتم اجماع اثبات سهام یا Proof of Stake عمل می کند. تیم توسعه دهنده اتریوم فعلا بر روی بروزرسانی های مهم موسوم به اتریوم 2.0 فعالیت می کند. احتمالا تا به حال اتریوم 2.0 زیاد به گوشتان خورده است و زیاد شنیده اید اما تا به امروز خبر های موثقی در این بابت انتشار پیدا نکرده است. چندی پیش بود که با وجود چندین خبر شرایط از این موضوع حاکم بود که انگار این پروژه شکست خورده است.

بروزرسانی های در حال انجام همراه با یک سری مهندسی های مجدد بر روی پروژه اتریوم و همچنین راه اندازی یک نسخه جدید که یکی از مزایا این نسخه جدید مقیاس پذیری بیشتر است. همانطور که گفتیم طبق شنیده ها باید اتریوم 2.0 تا تابستان 2020 اجرایی می شد اما با توجه به پیش آمدن یک سری از مشکلات این موضوع محقق نشد و این زمان به تاخیر افتاد. اگر تا به اینجا مقاله برایتان جذاب بود، در ادامه نیز همراه ما باشید تا بیشتر با این موضوع آشنا شوید.

نگاهی به اثبات سهام یا POS

آیا تا به حال درباره اثبات سهام شنیده اید؟ این نام برای برخی از افراد آشنا است و برخی از افراد دیگر به صورت کامل با آن آشنا هستند چراکه اگر در حوزه ارز های دیجیتال فعالیت می کنید باید بدانید که اثبات سهام چیست؟

اثبات سهام یا همان POS که مخفف عبارت Proof of stake می باشد، یک ساختار اجماع است که برخی از بلاکچین ها از آن استفاده می کنند. اثبات سهام یا POS به افرادی که سهام توکن های شبکه را خریداری کرده اند، امکان کسب پاداش برای اعتبار سنجی بلاک ها را می دهند. این موضوع دقیقا مقابل ساختار اثبات کار قرار می گیرد. زمانی که یک تایید کننده با سهام دار های توکن موافق است، این سهام ها قفل می شوند. در برخی از موارد که عمدا بسیار ممکن است پیش بیاید اگر تایید کننده به نفع شبکه عمل نکند ( آن هم از قصد ) تمام سهام او و یا تنها بخشی از آن ضبط می شود. به صورت سهام و سهامداری کلی باید گفت که هر فردی امکان این را دارد که در توکن ها سهیم شود و یا سهام دار باشد. در اصل این پروتکل است که تعیین می کند که کدام شرکت کننده، برای تایید بلاک و همچنین دریافت پاداش سهامداری انتخاب شود. اگر فردی سهامدار 1 درصد از کل شبکه باشد، امکان این را دارد که 1 درصد از تمام بلاک ها را اعتبار سنجی و همچنین تایید کند. در مقاله های دیگر ما در این باره کامل با شما عزیزان گفتگو کرده ایم. در ادامه همراه ما باشید تا اطلاعات بیشتری درباره سهام داری در اتریوم 2.0 اطلاعات کسب کنید.

چرا اتریوم 2.0 اثبات سهام یا POS را اجرا می کند؟

یکی از مسائلی که توسعه دهندگان اتریوم به دنبال آن هستند، غیرمتمرکز سازی و همچنین افزایش سرعت در شبکه است. شبکه اتریوم به صورت تاریخی ساختار اجماع اثبات کار یا Proof Of Work را کار کرده است. با در نظر گرفتن این موضوع، یک دلیل برای انتقال به قانون اثبات سهم آن است که نسبت به اثبات کار از نظر مصرف انرژی به صرفه تر می باشد.

همانطور که گفتیم این تیم در تلاش است تا به صورت کامل به سمت غیر متمرکز سازی حرکت کند چراکه توسعه دهندگان اتریوم به شدت به غیرمتمرکز سازی علاقه دارند که این علاقه اشاره به انتقال به اثبات سهم دارد. شاید تا به حال به فکر استخراج رمز ارز هایی همچون بیت کوین و اتریوم افتاده اید. در سال های اخیر استخراج این دو ارز بسیار طرفداران زیادی داشت چراکه از ارزش بالایی برخوردار بودند. همانطور که کمی پیش تر آورده شد هر فردی می توند بدون نیاز به هیچ سخت افزار به عنوان یک تایید کننده اثبات سهام عمل کند.

چگونگی کارکرد سهام داری در اتریوم 2.0

سهام داری در اتریوم 2.0

نحوه سهام داری در اتریوم 2.0

سهام داری در اتریوم 2.0 دقیقا همانند دیگر پروژه ها تقریبا عمل می کند. سهام داری در اتریوم 2.0 بسیار ساده و آسان است اما برای شروع کار یک محدودیت خواهید داشت. محدودیت این موضوع این است که برای شروع سهام داری به حداقل 32 اتریوم نیاز دارید. یعنی در اول کار شما باید سرمایه ای به اندازه خرید 32 اتریوم داشته باشید.

تمامی اعتبار سنج ها موظف هستند یک نود تایید کننده اعتبار را اجرا کنند. همانطور که کمی پیش تر گفتیم، برای انجام این کار نیاز به هیچ تجهیزات سخت افزاری خاصی ندارید و تنها می توانید از طریق یک کامیپوتر و یا لپ تاپ این کار را انجام دهید. اصلا به فکر اینکه کامپیوتر و یا لپ تاپتان صدمه می بیند نباشید چراکه سیستم شما قرار نیست پردازشی انجام دهد تا به مشکل بخورد.

تمامی اعتبار سنج ها باید به صورت مدام آنلاین باشند و اینکه جریمه ای با مقدار کم برای آن ها صادر شود. طبق شنیده ها این انتظار است که نرخ بازگشت سهامداری اتریوم نیز چیزی بین 4 الی 10 سهام و سهامداری درصد باشد.

بررسی اتریوم 2.0 با دیگر پروژه های اثبات سهام

پروژه های دیگری نیز وجود دارند که همانند پروژه اتریوم توافق اثبات سهم را انجام داده اند و در برنامه سهام داری نیز مشارکت می کنند. برای مثال می توانیم پروژه الگورند یا Algorand را نام ببریم که اینگونه است. الگورند یک پروتکل اجماع با عنوان ” Pure proof of stake ” را اجرا می کند. این پروژه از یک سیستم به نام ” خود گزینی پنهان ” در جهت انتخاب کمیته های منتخب که متشکل از سهامداران به شکل تصادفی است استفاده می کند که هر بلاک را نیز تایید می کنند. یک مسئله است که پروژه الگورند را نسبت به باقی پروژه ها متمایز می کند و آن این است که به تمام نگه دارندگان توکن الگو ( توکن الگو مختص به پروژه الگورند می باشد ) به دلیل نگه داری از این توکن پاداش می دهند. این موضوع بدون اینکه سهامدار ها در برنامه اثبات سهام مشارکت می کنند و یا اینکه اصلا بلاک هارا تایید می کنند یا خیر اتفاق می افتد. در نتیجه داشتن حداقل سهم برای به دست آوردن پاداش با الگورند وجود نخواهد داشت. شاید برایتان سوال درباره نرخ بازگشت در پروژه الگورند پیش بیاید. نرخ بازگشت در این پروژه برابر با 5 درصد می باشد.

در این بین، همانطور که گفتیم بلاکچین های دیگری نیز همانند: ” EOS ” ، ” QYUM ” ، ” Cosmos ” و… وجود دارند که برنامه اثبات سهام داری را اجرا کنند. بیشتر این بلاکچین ها استاندارد های مختلفی از توافق اثبات سهم را اجرا می کنند.

معایب و مزایا سهامداری چیست؟

سهامداری در پروژه ها یک در آمد غیرفعال محسوب می شود. همانطور که می دانید درآمد های غیر فعال آسیب پذیری در برابر تغییر های بازار را ندارند که این موضوع یکی از مزایا مهم آن تلقی می شود. سهامداری یک فرضت برای تبدیل شدن به یک مشارکت کننده فعال در پروژه های مورد علاقه می باشد. این را بدانید که سهام داری کاربران برای یک دوره زمانی رمز ارز های خود را قفل می کنند. این موضوع یکی از معایب موجود است چراکه در صورت سقوط ناگهانی هیچ فردی نمی تواند رمز ارز های خود را از برنامه های سهامداری خارج کند تا ضرر کمتری ببیند. به این موضوع نیز حتی باید اشاره کرد که کوچک ترین روند نزولی در بازار، ارزش پاداش ها امکان دارد که کاهش ارزش رمز ارز ها را پوشش ندهد.

در زمان مشارکت در یک استخر سهام داری افراد باید بدانند که فرد دیگری ممکن است رمز ارز ها را در آنها نگه داری کند که این موضوع تا حدودی خطرناک می باشد. اگر درباره استخر های سهام داری اطلاعات ندارید، در ادامه همراه ما باشید تا از این موضوع اطلاعات کامل کسب کنید. ضمن دقت کاربران باید بر اساس توصیه های عمومی تمام کلید های خصوصی را امن نگه دارند و هرگز هیچ اطلاعاتی از اطلاعات شخصی را به هیچ فردی نگویند.

استخر سهام داری چیست؟

سهام داری در اتریوم 2.0

استخر سهامداری چیست؟

احتمالا شاید تا به حال نام استخر های سهامداری را نشنیده باشید و یا اگر شنیده باشید درباره آن هیچ اطلاعاتی نداشته باشید. استخر های سهامداری شامل قسمت هایی است که به عنوان یک اعتبار سنج در سهام داری مشارکت می کند. این را باید بدانید که استخر های سهام داری توسط یک اپراتور استخر اجرا می شود. برای اینکه این موضوع را بهتر متوجه شوید بگذارید تا برایتان یک مثال بزنیم.

صرافی هایی همانند بایننس ” Binance ” و یا کراکن ” Kraken ” برنامه های استخر سهامداری را اجرا می کنند. این صرافی ها دارایی کاربران را در یک کیف پول ذخیره می کنند و این دارایی ها بعد ها به عنوان سهام داری مورد استفاده قرار می گیرند. با شنیدن این موضوع می توان گفت که فرصتی برای مشارکت در استخر های سهام داری وجود دارد که این موضوع بر اساس کاربرانی اسن که توکن های شخصی را در کیف پول های خود نگه داری می کنند.

استخر های سهام داری یک انتخاب بسیار خوب برای به دست آوردن درآمد غیرفعال از راه سهام داری بدون اینکه بخواهید دانشی داشته باشید می باشد. در ادامه همراه ما باشید تا کمی با مزایا استخر های سهامداری آشنا شوید.

مزایا استخر سهام داری

استخر های سهام داری نیز دارای مزایایی هستند که یکی از این مزایا این است که نیاز نیست هیچ توکنی برای یک دوره تعریف شده قفل باشد وهر آن چیزی که برای تبدیل شدن به یک اعتبارسنج و یا ولیدیتور در برخی از برنامه های سهام داری مورد نیاز است.

از دیگر مزایا استخر های سهام داری این است که به کاربران اجازه می دهند تا رمز ارز های خود را نگه داری کنند و با این کار شانس خود را برای انتخاب شدن به عنوان یک اعتبار سنج بیشتر کنند و همچنین پاداش سهام داری را به دست بیاورند و از طرف دیگر نیز تمام پاداش ها بین مشارکت کنندگان تقسیم شود.

جمع بندی سهام داری در اتریوم 2.0

همانطور که در طول این مقاله مطالعه کردید، شما می توانید تنها با سهامداری بدون نیاز به هر سخت افزاری برای خود یک درآمد غیر فعال ایجاد کنید. این درآمد غیر فعال نیاز به سرمایه زیادی همانند استخراج ندارد و شما می توانید با سرمایه ای اندک این کار را به راحتی انجام دهید. در صورت ایجاد هرگونه سوال می توانید سوالات خود را در قسمت نظرات با ما مطرح کنید.

ممنون از اینکه تا پایان ” سهام داری در اتریوم 2.0 ” همراه ما بودید.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا